GILTI und die Section 962-Wahl: Wie US-Aktionäre ausländischer Unternehmen ihre Steuerrechnung drastisch senken können

Stellen Sie sich vor, Ihr ausländisches Unternehmen erzielt einen Nettogewinn von 300.000 $. Sie haben keinen Cent davon entnommen. Das Geld liegt auf einem Firmenkonto in Singapur, Dubai oder Mexiko-Stadt. Und dennoch erwartet das IRS bis zum 15. April von Ihnen einen Scheck über Bundessätze von bis zu 37 % auf Einkommen, das Sie nie erhalten haben.

Willkommen bei GILTI — Global Intangible Low-Taxed Income — der wohl widersprüchlichsten Bestimmung im internationalen Steuerrecht. Wenn Sie US-Bürger, Inhaber einer Green Card oder ein in den USA ansässiger Steuerzahler sind, der 10 % oder mehr einer ausländischen Kapitalgesellschaft besitzt, betrifft Sie dieses System direkt. Und wenn Sie die Wahl nach Section 962 nicht kennen, zahlen Sie möglicherweise das Doppelte oder Dreifache der Steuern, die Sie eigentlich schulden.

Dieser Leitfaden erklärt, wie GILTI im Jahr 2026 funktioniert (jetzt offiziell NCTI genannt), warum die Standardbehandlung für individuelle Eigentümer so belastend ist und wie eine einseitige Wahl Ihren effektiven Steuersatz von 37 % auf etwa 12,6 % senken kann.

Was GILTI eigentlich ist

GILTI wurde durch den Tax Cuts and Jobs Act von 2017 eingeführt, um US-Multis davon abzuhalten, immaterielle Gewinne (wie Patente, Software, Markenwert) in Niedrigsteuergebieten zu parken. Der Mechanismus: Jedes Jahr muss ein US-Aktionär einer beherrschten ausländischen Gesellschaft (Controlled Foreign Corporation, kurz CFC) seinen Anteil am „Tested Income“ der CFC in seine persönliche US-Steuererklärung aufnehmen — selbst wenn keine Ausschüttung erfolgte.

Eine CFC ist jede ausländische Kapitalgesellschaft, an der US-Aktionäre (die jeweils 10 % oder mehr der Stimmrechte oder des Wertes halten) kollektiv mehr als 50 % besitzen. Die meisten von Expats geführten Beratungs-LLCs, internationalen Familienunternehmen und einzeln gehaltenen Offshore-Holdinggesellschaften fallen genau in diese Kategorie.

Im Jahr 2026 wurde GILTI unter dem One Big Beautiful Bill Act (OBBBA) in Net CFC Tested Income (NCTI) umbenannt, wobei mehrere mechanische Änderungen vorgenommen wurden, die wir unten behandeln. Das Kernproblem für Einzelpersonen blieb jedoch gleich: Phantom-Einkommen, das mit dem höchsten individuellen Steuersatz besteuert wird, bei gleichzeitig begrenzten Anrechnungsmöglichkeiten.

Die Mathematik der Standard-GILTI-Behandlung für Einzelpersonen

Hier erfahren Sie, warum der direkte Besitz einer CFC unter den Standardregeln für Einzelpersonen so nachteilig ist.

Wenn eine inländische C-Corporation der US-Aktionär einer CFC ist, erhält sie zwei große Vergünstigungen:

1. Ein Abzug nach Section 250, der den GILTI-Hinzurechnungsbetrag im Jahr 2026 um 40 % reduziert (gegenüber 50 % vor 2026).
2. Eine indirekte Anrechnung ausländischer Steuern (Foreign Tax Credit, FTC) nach Section 960, die es der Gesellschaft ermöglicht, 90 % der von der CFC gezahlten ausländischen Steuern anzurechnen.

Wenn eine Einzelperson der US-Aktionär einer CFC ist, erhält sie nach der Standardbehandlung beides nicht. Der volle Hinzurechnungsbetrag landet auf dem Formular 1040 und wird mit Grenzsteuersätzen von bis zu 37 % besteuert — ohne Abzug nach Section 250 und ohne indirekte Anrechnung ausländischer Steuern. Wenn die CFC ausländische Einkommensteuer gezahlt hat, verschwindet diese Steuer praktisch aus der US-Berechnung.

Ein einfaches Beispiel: Angenommen, Ihre mexikanische S.A. de C.V. erzielt ein Tested Income von 300.000 $. Sie hat 30.000$ an mexikanischer Körperschaftsteuer gezahlt. Als Einzelperson in der 37 %-Steuerklasse ergibt sich:

• US-Steuer auf 300.000 $GILTI-Hinzurechnung: 111.000$
• Indirekte Steueranrechnung (FTC) für die von der CFC gezahlte mexikanische Steuer: 0 $
• Netto-US-Steuer: 111.000 $

Rechnet man die bereits gezahlte mexikanische Steuer hinzu, landet man bei 141.000 $Gesamtsteuer auf 300.000$ Gewinn — ein effektiver Steuersatz von 47 %. Und das Geld hat das Unternehmen nie verlassen.

Die Lösung: Section 962

Section 962 ist eine einseitige Wahl, die das Blatt wendet. Indem Sie Ihrer Steuererklärung (Form 1040) eine Erklärung beifügen, teilen Sie dem IRS mit: Für die Zwecke dieser GILTI-Hinzurechnung behandeln Sie mich so, als ob ich meine CFC über eine fiktive US-C-Corporation halten würde.

Diese Wahl bewirkt drei Dinge gleichzeitig:

1. Der Körperschaftsteuersatz findet Anwendung. Ihre GILTI-Hinzurechnung wird mit 21 % (dem Körperschaftsteuersatz nach Section 11) anstatt mit Ihrem individuellen Grenzsteuersatz besteuert.
2. Der Abzug nach Section 250 wird freigeschaltet. Sie erhalten den Abzug von 40 % (Stand 2026), wodurch der steuerpflichtige Betrag sinkt.
3. Indirekte ausländische Steueranrechnungen werden verfügbar. Von der CFC gezahlte ausländische Steuern können auf Ihre US-Steuer angerechnet werden — nach den Post-OBBBA-Regeln zu bis zu 90 %.

Wendet man diese drei Änderungen auf das Rechenbeispiel an, sinkt der effektive US-Satz auf GILTI für eine Einzelperson mit Section 962-Wahl im Jahr 2026 auf etwa 12,6 % (vor der Verschärfung durch den OBBBA lag er bei 10,5 %). Das ist derselbe effektive Satz, den eine inländische C-Corporation auf GILTI zahlt.

Vergleich: 300.000 $ CFC Tested Income (2026)

Posten	Standard (keine Wahl)	Wahl nach Section 962
Einbeziehung des Tested Income	300.000 $	300.000 $
Abzug nach Section 250 (40 %)	0 $	120.000 $
Steuerpflichtiger Betrag	300.000 $	180.000 $
Angewandter Steuersatz	bis zu 37 %	21 %
US-Steuer vor Anrechnung	111.000 $	37.800 $
Indirekte FTC für mexikanische Steuer (90 % von 30.000 $)	0 $	27.000 $
Netto-US-Steuer	111.000 $	10.800 $
Effektiver US-Satz auf das Tested Income	37,0 %	3,6 %

Derselbe Sachverhalt, reduziert um mehr als 100.000 $ an US-Steuern, einfach durch das Beifügen einer Erklärung zur Steuererklärung.

In Hochsteuergebieten kann allein die Anrechnung (FTC) die US-Steuer auf Null senken, sodass nur die ausländische Steuer verbleibt. In Niedrigsteuergebieten (Singapur, Hongkong, Irland, VAE) führt die Wahl nach Section 962 in der Regel immer noch zu einem effektiven US-Satz zwischen 9 % und 13 % — weit besser als 37 %.

Die OBBBA-Änderungen für 2026, die Sie kennen müssen

Die OBBBA, die für Steuerjahre ab dem 31. Dezember 2025 gilt, hat mehrere Teile der GILTI-Maschinerie neu geschrieben. Die wichtigsten Änderungen für Einzelpersonen, die ein Wahlrecht nach Section 962 ausüben:

• GILTI umbenannt in NCTI. Net CFC Tested Income ist der neue gesetzliche Begriff. Formular 8992 wird die neue Bezeichnung während der Steuererklärungssaison 2026 widerspiegeln.
• Abzug nach Section 250 reduziert von 50 % auf 40 %. Der effektive Steuersatz auf geprüftes Einkommen für Steuerpflichtige mit Körperschaftsteuersatz steigt von 10,5 % auf etwa 12,6 %.
• Kürzung der indirekten ausländischen Steueranrechnung (FTC) reduziert von 20 % auf 10 %. Mit anderen Worten: Die fiktive Steueranrechnung auf ausländische Steuern, die dem Net CFC Tested Income zuzurechnen sind, stieg von 80 % auf 90 %. Dies gleicht den höheren Steuersatz teilweise aus.
• QBAI-Abzug abgeschafft. Vor 2026 konnten Einzelpersonen eine fiktive Rendite von 10 % auf Investitionen in qualifizierte Betriebsvermögenswerte (materielle Vermögenswerte, die im Handel oder Geschäft der CFC verwendet werden) abziehen, bevor sie GILTI berechneten. Ab 2026 wird das NCTI direkt aus dem geprüften Einkommen ohne QBAI-Ausklammerung berechnet. Anlagenintensive CFCs, die GILTI zuvor durch QBAI vermieden haben, verlieren diesen Schutzraum.
• Schwellenwert von 18,9 % für Hochsteuer-Ausnahme beibehalten. Der Körperschaftsteuersatz blieb bei 21 %, sodass die GILTI-Hochsteuer-Ausnahme (HTE) weiterhin bei ausländischen effektiven Sätzen über 18,9 % greift – dazu unten mehr.

Wenn Ihre CFC in einem Land mit einem Körperschaftsteuersatz über 18,9 % tätig ist (Deutschland, Frankreich, Australien, Japan, Mexiko, weite Teile Lateinamerikas), gibt es ein separates Wahlrecht, das Sie kennen sollten.

Die GILTI-Hochsteuer-Ausnahme: Eine Alternative zu Section 962

Die HTE ermöglicht es Ihnen, das geprüfte Einkommen einer CFC vollständig von GILTI auszuschließen, wenn es bereits mit 90 % oder mehr des US-Körperschaftsteuersatzes besteuert wurde – das sind 18,9 % im Jahr 2026. Das Wahlrecht wird auf der Ebene der CFC-Prüfeinheit (Tested Unit) auf Formular 8993 ausgeübt.

Wann ist HTE besser als Section 962?

• Nutzen Sie HTE, wenn Ihre CFC in einem Hochsteuerland tätig ist, insbesondere wenn Sie nicht erwarten, bald Ausschüttungen vorzunehmen. Ausgeschlossenes Einkommen ist schlichtweg kein GILTI; Sie vermeiden die Komplexität der Nachverfolgung, die Section 962 mit sich bringt (mehr zu PTEP unten).
• Nutzen Sie Section 962, wenn Ihre CFC in einem Land mit niedrigen oder moderaten Steuern ansässig ist oder wenn Sie die indirekte FTC auf gezahlte ausländische Steuern beanspruchen möchten.
• Mix and Match ist erlaubt. Sie können HTE auf einige Prüfeinheiten anwenden und Section 962 auf andere, obwohl Konsistenzregeln auf CFC-Ebene bestimmte Kombinationen einschränken.

Ein gängiges Muster: Ein US-Gründer mit einer irischen Betriebsgesellschaft (12,5 % Steuersatz) und einer deutschen Holdinggesellschaft (ca. 30 % kombinierter Steuersatz) wählt HTE für das deutsche Unternehmen und Section 962 für das irische. Das deutsche Einkommen fällt vollständig aus GILTI heraus; das irische Einkommen wird zum niedrigeren effektiven Körperschaftsteuersatz besteuert.

Der Haken, von dem Ihnen niemand erzählt: PTEP

Die größte Falle von Section 962 ist das, was passiert, wenn die CFC tatsächlich Gewinne an Sie ausschüttet. Logischerweise würden Sie erwarten, dass diese Ausschüttungen steuerfrei sind – Sie haben die Steuer auf das Einkommen bereits in den USA bezahlt.

Falsch. Section 962 teilt die zuvor versteuerten Gewinne in zwei Töpfe auf:

• Ausschließbare Section 962 E&P — entspricht dem Betrag der tatsächlich unter dem Wahlrecht gezahlten US-Steuer. Wenn dieser Teil später ausgeschüttet wird, ist er steuerfrei. Das ist intuitiv logisch: Sie haben 10.800 $US-Steuer auf die 300.000$ gezahlt, sodass 10.800 $ künftiger Ausschüttungen steuerfrei an Sie zurückfließen können.
• Steuerpflichtige Section 962 E&P — der Rest des zuvor versteuerten Betrags. Wenn dieser Teil ausgeschüttet wird, löst er eine zweite Ebene der US-Steuer zu den Sätzen für ordentliches Einkommen aus – oder zu Sätzen für qualifizierte Dividenden (15 % oder 20 %), wenn die CFC in einem Land mit Doppelbesteuerungsabkommen ansässig ist.

In unserem 300.000-Dollar-Beispiel werden 289.200 des ursprünglichen Gewinns zu „steuerpflichtigen Section 962 E&P“. Wenn Sie dies Jahre später als Ausschüttung von einer CFC in einem Abkommensstaat beziehen, zahlen Sie etwa 20 % Steuer auf qualifizierte Dividenden – etwa 57.840.

Gesamte kombinierte Steuer über die Zeit: 10.800 $(anfängliche Section 962 Steuer) + 57.840$ (qualifizierte Dividende bei späterer Ausschüttung) = 68.640 . Immer noch viel besser als die Standardbehandlung von 111.000 \, aber die zweite Ebene überrascht Steuerzahler, die dachten, sie seien fertig.

Die Lektion: Section 962 ist am wertvollsten, wenn Sie erwarten, Gewinne für viele Jahre innerhalb der CFC zu belassen (sodass der Zeitwert der aufgeschobenen Steuer der zweiten Ebene zu Ihren Gunsten arbeitet), oder wenn die CFC in einem Abkommensstaat ansässig ist, in dem die Ausschüttung die Sätze für qualifizierte Dividenden erhält.

Andere Nachteile, die sorgfältig abgewogen werden sollten

• Behandlung der Bundesstaaten variiert. Die meisten Bundesstaaten erkennen Section 962 Wahlrechte nicht an. Sie zahlen möglicherweise staatliche Steuern auf die volle GILTI-Hinzurechnung zu individuellen Sätzen, obwohl die steuerliche Behandlung auf Bundesebene korporativ ist. Kalifornien, New Jersey und eine Handvoll anderer haben besonders restriktive Regeln.
• Fremdwährungsumrechnung. Wenn die funktionale Währung der CFC nicht der US-Dollar ist, fügen die Umrechnungsregeln nach Section 986 Komplexität hinzu und können bei Ausschüttungen unerwartete Gewinne und Verluste erzeugen.
• Aufbewahrungspflichten. Sie müssen drei Kategorien von E&P (ausschließbare Section 962, steuerpflichtige Section 962 und sonstige PTEP) für jedes Jahr, in dem Sie das Wahlrecht ausgeübt haben, in jeder CFC nachverfolgen. Fehler treten hier bei Prüfungen oder Ausschüttungen zutage.
• Jährliches Wahlrecht. Section 962 wird jährlich auf Basis der jeweiligen Steuererklärung gewählt. Der jährliche Strategiewechsel ist erlaubt, schafft aber mehrschichtige Nachverfolgungspflichten.
• Wechselwirkung mit der Net Investment Income Tax (NIIT). GILTI-Hinzurechnungen, die nach Section 962 besteuert werden, können weiterhin der 3,8 %igen NIIT unterliegen, je nachdem, wie das IRS die jüngsten Vorschriften interpretiert. Berücksichtigen Sie dies bei der Berechnung Ihres effektiven Steuersatzes.

Wie man die Wahl tatsächlich trifft

Es gibt kein spezielles IRS-Formular für die Wahl nach Section 962 an sich. Sie fügen Ihrem fristgerecht eingereichten (einschließlich Verlängerungen) Formblatt 1040 eine Erklärung bei, die Folgendes enthält:

• Eine klare Erklärung, dass Sie die Wahl nach IRC Section 962 für das Steuerjahr treffen.
• Den Namen, die Adresse und das Steuerjahr jeder CFC, für die die Wahl gilt.
• Ihren Pro-rata-Anteil am Hinzurechnungsbetrag nach Section 951(a) der CFC (Subpart-F-Einkommen und GILTI/NCTI), aufgeschlüsselt nach CFC.
• Ihren Pro-rata-Anteil an E&P (Gewinne und Erträge) und gezahlten ausländischen Steuern für jede CFC.
• Alle im Laufe des Jahres erhaltenen Ausschüttungen, unterteilt in steuerfreie Section 962 E&P, steuerpflichtige Section 962 E&P und sonstige E&P.

Zusätzlich zur Erklärung benötigen Sie:

• Formblatt 5471 für jede CFC (die bestehende Meldepflicht).
• Formblatt 8992 zur Berechnung Ihres GILTI/NCTI-Hinzurechnungsbetrags.
• Formblatt 8993, wenn Sie den Abzug nach Section 250 geltend machen.
• Formblatt 1118 zur Geltendmachung der indirekten ausländischen Steueranrechnung (unter Verwendung des Formulars für Unternehmen, nicht Formblatt 1116).
• Die Section-962-Steuer selbst wird auf Formblatt 1040, Schedule 2, Zeile 12 ausgewiesen.

Dies ist keine Steuererklärung zum Selbermachen. Die meisten Steuerberater, die nicht routinemäßig mit internationalen Eigentümern zu tun haben, werden Schritte übersehen. Suchen Sie nach einem CPA oder Enrolled Agent mit ausdrücklicher Section-962-Erfahrung oder seien Sie bereit, deren Arbeit sorgfältig zu prüfen.

Wann Section 962 keinen Sinn ergibt

Die Wahl ist nicht immer vorteilhaft. Verzichten Sie darauf, wenn:

• Ihr CFC-Einkommen (Tested Income) gering ist. Wenn Ihr Hinzurechnungsbetrag 20.000 $beträgt, rechtfertigen die Ersparnisse möglicherweise nicht die Erstellungskosten (oft 1.500–5.000$ zusätzlich).
• Sie sofortige Ausschüttungen planen. Wenn Sie das Geld in diesem oder im nächsten Jahr entnehmen, macht die Steuer auf der zweiten Ebene die meisten Ersparnisse zunichte. Die Standardbehandlung mit regulären ausländischen Steueranrechnungen kann einfacher sein.
• Die CFC in einem Hochsteuerland ansässig ist. Verwenden Sie stattdessen die HTE (High-Tax Exception).
• Sie über ein hohes QBAI verfügen (nur vor 2026, jetzt abgeschafft). Dies ist mittlerweile hauptsächlich von historischem Interesse.
• Die kumulierte staatliche Steuer (State Tax) die Bundesersparnisse auffressen würde. Erstellen Sie zuerst ein kombiniertes Modell aus Bundes- und Landesteuern.

Vorausschauende Planung bis 2026 und darüber hinaus

Die Änderungen durch den OBBBA beeinflussen die Kalkulation. Der effektive Steuersatz steigt von 10,5 % auf 12,6 %, aber die erhöhte Obergrenze für die Steueranrechnung (90 % gegenüber 80 %) mildert den Effekt für CFCs in Ländern mit moderater Besteuerung. Nettoeffekt: Section 962 bleibt die dominierende Strategie für Einzelpersonen, die CFCs in Jurisdiktionen mit niedrigen Steuern besitzen.

Einige Schritte, die Sie in Betracht ziehen sollten:

• Überprüfen Sie jetzt Ihre CFC-Struktur. Da der QBAI-Schutz wegfällt, können anlagenintensive Strukturen, die zuvor GILTI vermieden haben, plötzlich Hinzurechnungsbeträge erzeugen. Erstellen Sie Projektionen für 2026 vor der Jahresendplanung.
• Ziehen Sie eine inländische Zwischengesellschaft (Blocker) in Betracht. Wenn Sie die CFC über eine US-C-Corporation (anstatt direkt als Einzelperson) halten, erhalten Sie die steuerliche Behandlung von Kapitalgesellschaften ohne jährliche Wahl. Der Nachteil: Einrichtung und Unterhalt des Blockers sowie eine permanente Steuer auf Unternehmensebene bei Ausschüttungen.
• Dokumentieren Sie Ihre Abkommensberechtigung. Wenn sich Ihre CFC in einem Land mit Doppelbesteuerungsabkommen befindet, können zukünftige Ausschüttungen für den Steuersatz von 15 %/20 % für qualifizierte Dividenden in Frage kommen. Stellen Sie sicher, dass das Abkommen für die betreffenden Jahre in Kraft ist und dass Sie die Haltefristregeln einhalten.
• Verfolgen Sie PTEP vom ersten Tag an. Der größte vermeidbare Fehler bei der Planung nach Section 962 ist eine nachlässige E&P-Verfolgung. Erstellen Sie die Tabellenkalkulation (oder lassen Sie sie von Ihrem CPA führen) vor der ersten Ausschüttung, nicht danach.

Halten Sie Ihre internationalen Unterlagen prüfungsbereit

GILTI, NCTI, Section 962, PTEP – die internationale Besteuerung für individuelle CFC-Eigentümer ist in erster Linie ein Dokumentationsspiel und erst in zweiter Linie ein Steuerspiel. Die IRS hat die Durchsetzung der Formblätter 5471 und 8992 verschärft, und fehlende oder inkonsistente Unterlagen verwandeln gewöhnliche Positionen in teure Betriebsprüfungen.

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