概要
- 期間
- FY2026Q3
- 売上高
- $65.6億 (6,562 MUSD)
- 純利益
- $20.1億 (2,006 MUSD)
- 純利益率
- 30.6%
Pncのオープン台帳よりライブ台帳を表示発行体提出書類（FY2026Q3）
ピッツバーグ拠点のスーパー・リージョナル銀行である PNC フィナンシャル・サービス（NYSE: PNC）は、2026年第3四半期の純利益が$2,097百万（前年同期の$1,822百万から15.1%増）、希薄化後1株当たり利益は$4.97（$4.35から14.3%増）となったと発表した。調整後EPSは$5.09で、税引後$48百万の統合費用および重要項目（1株当たり$0.12）を除いたもの。総収益は10.9%増の$6,562百万となり、純利息収入が15.3%増の$4,206百万に牽引された。経営陣は2026年通期のガイダンスを引き上げた。また今四半期には普通配当$2.00（$1.70から増配）が含まれ、17.6%の増配は利益によって賄われたものでレバレッジによるものではない。CET1比率は実際には10.7%から推定9.8%へ低下しており、FirstBank 買収が資本を消費した。
NIIのエンジンはバランスシートの両側で稼働した。貸出金利息収入は9.2%増の$5,187百万となる一方、預金利息費用は9.1%減の$1,799百万となった。これは買収により平均預金残高が増加したにもかかわらずである。非利息収入は3.9%増の$2,356百万（カードおよびキャッシュマネジメントは4.3%増の$769百万、資産管理は10.6%増の$447百万）となり、一方で資本市場およびアドバイザリーは$433百万と前年同期比横ばいだったが、第2四半期の$577百万からは25%減少した。信用損失引当金は$189百万で、純貸倒れは$257百万（年率換算0.28%）、引当金比率は貸出金の1.42%、不良債権比率は0.58%だった。費用は8.4%増の$3,751百万（人件費はわずか3.1%増の$2,031百万、その他費用は22.8%増の$917百万）となったが、収益がコストを上回ったため効率比率は59%から57%に改善した。
主要指標
| 指標 | 2026年第3四半期 | 2025年第3四半期 |
|---|---|---|
| 純利益 | $2,097百万（+15.1%） | $1,822百万 |
| 普通株主帰属純利益 | $2,006百万（+15.6%） | $1,735百万 |
| 希薄化後EPS | $4.97（+14.3%） | $4.35 |
| 調整後希薄化後EPS | $5.09 | — |
| 総収益 | $6,562百万（+10.9%） | $5,915百万 |
| 純利息収入 | $4,206百万（+15.3%） | $3,648百万 |
| 非利息収入 | $2,356百万（+3.9%） | $2,267百万 |
| 信用損失引当金 | $189百万 | $167百万 |
| 非利息費用 | $3,751百万（+8.4%） | $3,461百万 |
| 効率比率 | 57% | 59% |
| 四半期配当 | $2.00（+17.6%） | $1.70 |
| 総貸出金 | $378,792百万* | $331,481百万 |
| 総預金 | $466,362百万* | $440,866百万 |
| CET1比率 | 9.8%（推定）* | 10.7% |
* バランスシート数値は2026年9月30日時点と2025年12月31日時点の比較。前年のCET1は2025年9月30日時点。
9か月間の普通株主帰属純利益は$5,645百万で前年同期比20.5%増、収益は15.1%増の$19,602百万となった。バランスシートは FirstBank の物語を物語っている。2026年第1四半期の取引は株式と引き換えに$29.1十億の資産（貸出金$16.0十億、預金$23.1十億）を追加し、9か月後には貸出金は年末比$47,311百万増の$378,792百万、預金は$25,496百万増の$466,362百万、のれんは$2,358百万増の$13,317百万となっている。連邦住宅貸付銀行（FHLB）からの借入は2倍以上に増えて$36,512百万（$23,512百万増）となる一方、銀行預け金のうち利息獲得性預金は$8,266百万減の$24,670百万となった。買収を通じて自社株買いも継続し（自己株式が$1,823百万増加）、買収に伴う株式発行が発行済株式数を押し上げた一方で、その他の包括損失累計額は今四半期の金利上昇により$(3,408)百万から$(6,472)百万へほぼ倍増した。
台帳に見る5年間：金利サイクル、底、そして取引
台帳はFY2021〜FY2025に今四半期を加えたものである。収益は$19,211百万から$23,099百万へと複利で伸び、純利息収入は2023年以降、減少した年なく$10,647百万から$14,410百万へと進んだ。注目に値する3つの点がある。FY2021の引当金は$(779)百万の戻入（クレジット）であり、ファイル中で唯一のものである。FY2022は利上げサイクルの底であり、$88,605百万のAFSからHTMへの振替と、その他の包括損失累計額が$(10,172)百万で底を打った。そしてFY2024のその他収益には$754百万のVisa株式交換益が含まれている（列に注意——これは2025年ではなく2024年に属する）。無利息性預金は$155,175百万から$91,748百万へほぼ半減する一方、FHLB借入はその全軌跡を辿った——ゼロから2023年の$38,000百万へ、再び$13,000百万へ、そして今$36,512百万である——また希薄化後株式数は412百万から396百万へ減少した後、FirstBankの株式により401百万へと押し戻された。すべての年次損益計算書と貸借対照表、加えて今四半期の8-K開示計算書は、以下で検証可能なBeancountとしてモデル化されている。
