如果你在马萨诸塞州经营一家拥有 25 名及以上员工、且尚未提供退休计划的企业,那么一项你可能从未听说过的法案,如今已经离成为你要面对的现实问题更近了一步。2026 年 7 月 8 日,马萨诸塞州众议院以 148 比 2 的投票结果通过了一项经济发展一揽子法案,其中悄悄纳入了 Secure Choice 储蓄计划——这是一项州政府主导的退休强制规定,就在一年前,州长 Maura Healey 才刚刚将其从 2026 财年预算中否决。众议院这次带回了几乎一模一样的条款,并将其塞进了一项以创新拨款和基础设施支出为主体的法案中,赌的就是一份内容更广泛的一揽子法案要比单独的强制条款更难被否决。
无论你是否一直在关注 Beacon Hill(马萨诸塞州议会)的动向,这件事都值得你花五分钟了解一下。马萨诸塞州将成为大约 18 个已实施某种形式强制退休储蓄计划的州中的最新一员,如果你一直因为"没人强制我"而拖延建立退休计划,那扇窗口正在关闭。
Secure Choice 储蓄计划究竟要求什么
抛开政治因素,其运作机制其实相当简单:
- 适用对象:拥有 25 名及以上员工、经营满两年以上、且在过去两个日历年内任何时候都未提供合格退休计划(401(k)、SIMPLE IRA、SEP IRA 等)的私营部门雇主。
- 你需要做什么:建立一套工资扣缴机制,自动将每一位符合条件的员工注册进入一个由州政府管理的 Roth IRA。你不是在发起一项退休计划,也不承担受托责任——你扮演的是一个"管道"角色,负责扣缴供款并将其转交给州政府运营的基金。
- 默认缴费比例:工资的 6%,此后每年自动上调 1%,最高至 10%,除非员工自行设定了不同的比例。
- 员工如何退出:他们必须主动选择退出。如果什么都不做,钱就会自动从工资中扣除。这种"默认加入"的机制,正是自动 IRA 计划在提高储蓄率方面行之有效的关键所在——但也正因如此,NFIB(全美独立企业联合会)等小企业团体对此感到不安,因为它把"什么都不做"所带来的行政负担,转嫁给了雇主而非员工。
- 不合规的处罚:每名员工 250 美元,此外该法案还为未能完成注册的雇主打开了被员工提起民事诉讼的大门。
避免这项强制规定最简单的办法,不是去对抗它,而是提前拥有一项符合条件的退休计划。SIMPLE IRA、SEP IRA,甚至是一个最基础的安全港型 401(k),都能满足"已提供合格退休计划"的豁免条件,而其中不少方案的管理成本,都低于因州计划操作失误而带来的合规风险成本。
为什么这项法案总是卷土重来
这并不是一个重新获得关注的新提案——而是同一份法案,在被否决后,以相同的条款再次提出。马萨诸塞州早在 2022 年就以授权性法规的形式首次通过了 Secure Choice,但由于缺乏资金和执行机制,其落地实施多年来一直停滞不前。州议会在 2025 年 7 月作为 2026 财年预算的一部分,通过了一个更为详尽的版本;Healey 以实施成本和时机问题为由,否决了这一部分,同时保留了预算的其余内容。
众议院的应对方式不是去协商一个缩水版本,而是再次原封不动地通过这项强制规定——这一次是把它塞进了一项经济发展法案中,该法案同时也为职业培训、生命科学拨款以及基础设施项目提供资金,而这些项目恰恰受到与该强制规定所影响的小企业群体同样的欢迎。这是一种常见的立法手法:将一项有争议的条款,与广受欢迎的支出项目捆绑在一起,让否决所要付出的政治代价更大。这项法案仍需通过参议院审议并送达州长案头,因此目前尚无定论——但众议院已连续第二次以近乎一致的投票结果通过它,这表明其推进势头,已远超一次性的否决覆盖尝试。
马萨诸塞州将加入一个快速扩张的名单
如果你认为这只是马萨诸塞州的个案,那就错了。截至 2026 年年中,大约有 15 个州的自动 IRA 计划已全面运行并向雇主开放——包括加利福尼亚州、科罗拉多州、康涅狄格州、伊利诺伊州、马里兰州、新泽西州、纽约州、俄勒冈州、弗吉尼亚州,以及最近才上线的明尼苏达州和夏威夷州。这些计划合计持有约 27.5 亿美元的退休资产,其中大部分本来是根本不会存在的员工账户。
在每一个已经实施此类计划的州,呈现出的模式都大同小异:按雇主规模分阶段推行(规模最小的雇主拥有最长的过渡期)、默认缴费比例在 5%–8% 之间且自动逐年上调、以及一个员工可以选择退出但很少真正退出的州管理型 Roth IRA。针对现有计划(CalSavers、OregonSaves、Illinois Secure Choice)的全国数据一致显示,退出率维持在 30% 左右——这意味着大约 70% 被自动注册的员工会选择留在计划中并开始储蓄,其中许多人是第一次这样做。这正是推动这类政策被广泛采纳的论据所在:它以一种"只是告诉大家自己去开一个 IRA"从未做到过的方式,实现了规模化的效果。
对雇主而言,这也意味着这个话题不会只局限于一个州。无论你是跨州经营业务,还是把马萨诸塞州当作观察本州是否会跟进的风向标,合规问题在任何地方都是一样的:你是否已经拥有一项符合条件的计划,以及你能否证明这一点?
小企业主现在应该做什么
- 对照门槛核查你的员工人数。 25 名员工是马萨诸塞州现行法案中的触发门槛(各州门槛不同——有些州低至 5 人)。如果你接近这条线,不要等法案正式生效才开始规划。
- 盘点你是否已经提供了符合条件的计划。 一个没人使用的闲置 401(k),或者只面向企业主开放的 SEP IRA,是否满足豁免条件,取决于最终规则如何界定"提供"这个词。在假设自己已合规之前,先弄清具体细节。
- 比较私营计划与强制规定的真实成本。 SIMPLE IRA 不需要提交计划文件,行政管理负担也极小——其成本往往低于每名员工 250 美元罚款按员工人数累加后的风险成本,而且它还能让你对计划设计拥有州计划所没有的自主权。
- 现在就把工资扣缴的准确性纳入你的记账体系,而不是等到以后。 无论你最终选择的是州管理型自动 IRA 还是私营计划,所需要做的运营工作都是一样的:准确的工资分类、及时的存款跟踪,以及能够清楚显示供款按期汇缴的干净记录。审计人员和州计划管理机构都希望看到这条记录轨迹,而在被要求合规之前就养成这个习惯,要比在收到合规信函后再去重建它容易得多。
- 关注参议院和州长的动向。 这项法案目前还不是法律。如果它在参议院基本保持原样通过,接下来需要关注的就是生效日期和分阶段实施时间表——这些细节通常会出现在实施细则中,而不是授权性法规本身。
让你的工资和退休记录随时经得起审计
无论马萨诸塞州今年是否最终敲定 Secure Choice,还是这项强制规定再次陷入停滞,其背后的道理都不变:退休供款、工资扣缴以及与计划相关的负债,都需要像账本上其他任何一项一样,以同样的严谨程度进行跟踪。Beancount.io 提供纯文本记账方式,让你对自己的财务数据拥有完全的透明度和掌控力——没有黑箱,没有供应商锁定,并且在州机构或审计人员询问供款是如何计算和汇缴时,能够提供一条清晰的审计轨迹。免费开始使用,了解为什么越来越多的开发者和财务专业人士正在转向纯文本记账。