Якщо ваш бізнес у Вермонті витрачає гроші на те, щоб з’ясувати, як змусити щось працювати — краще покриття фільтра, ефективнішу складальну лінію, нову формулу, яка витримує транспортування без тріщин — штат щойно вирішив, що ця робота коштуватиме вам майже втричі більше під час сплати податків.
18 червня 2026 року губернатор Філ Скотт підписав Акт 164 (H.933), широкий законопроект про податкове адміністрування, який, прихований серед положень про податки на майно та фінансування освіти, містить один рядок, який надзвичайно важливий для малих виробників і технологічних компаній Вермонту: починаючи з податкового року 2027, державний податковий кредит на дослідження та розробки зростає з 27% від федерального кредиту на НДДКР до 75%. Це не коригування похибки — це одне з найбільших збільшень кредиту на НДДКР в окремому штаті за останні роки, і воно ставить Вермонт серед найщедріших штатів країни за цим стимулом.
Якщо ви раніше ніколи не претендували на кредит на НДДКР Вермонту, тому що 27% здавалися недостатніми для паперової роботи, настав час переглянути це рішення.
Що насправді змінилося
Кредит на НДДКР Вермонту завжди працював як прямий відсоток від будь-якого федерального кредиту на НДДКР, на який ви претендуєте за Розділом 41 Податкового кодексу, розрахований на частину ваших дослідницьких витрат, які були здійснені у Вермонті. До Акту 164:
- Ставка кредиту: 27% від федерального кредиту, розподіленого на дослідницькі витрати у Вермонті
- Механізм подання: Форма BA-404 Вермонту, подана разом з вашою федеральною формою 6765 та звичайною податковою декларацією Вермонту (IN-111 для фізичних осіб, BI-471 для транзитних суб'єктів, CO-411 для корпорацій)
- Перенесення: Невикористаний кредит можна перенести на майбутнє до 10 років
Акт 164 залишає механіку без змін — ви все одно будете подавати ті самі форми та використовувати той самий федеральний розрахунок як вихідну точку — але для податкового року 2027 та наступних ставка майже потроюється до 75%. Штат також підвищив щорічний загальнодержавний ліміт на цей сегмент податкових кредитів на економічний розвиток з 3 мільйонів до 3,5 мільйонів доларів, надаючи Департаменту податків більше простору до того, як кредити будуть пропорційно розподілені між заявниками.
Щоб показати масштаб стрибка в перспективі на простому прикладі: виробник у Вермонті, який отримав федеральний кредит на НДДКР у 50 000 доларів, раніше отримував державний кредит у 13 500 доларів (27%). За новою ставкою той самий федеральний кредит у 50 000 доларів приносить державний кредит у 37 500 доларів — додаткові 24 000 доларів, яких не існувало за старою формулою, при ідентичних дослідницьких витратах.
Чому це спеціально призначено для виробників
Законодавчий запис та висвітлення Торговою палатою Вермонту чітко вказують на цільову аудиторію: малі виробники, які конкурують на національному рівні завдяки інноваціям продуктів, але працюють з низькою маржею, через що кредит у 27% здається чимось незначним. Наразі Вермонт займає близько 25-го місця в країні за витратами на НДДКР як часткою економіки — це не штат, який асоціюється з глибокою традицією інноваційних стимулів. Акт 164 є цілеспрямованою спробою подолати цей розрив.
Chroma Technology, виробник оптичних фільтрів на засадах власності працівників у Беллоуз-Фоллс, є прикладом, на який посадовці штату публічно посилалися. Компанія виробляє прецизійні скляні оптичні фільтри, які використовуються в телескопах, супутниковому зображенні та медичній діагностиці — і під час пандемії перепрофілювала свою роботу з розробки фільтрів на виробництво компонентів для обладнання ПЛР-тестування COVID у всьому світі. Саме такий профіль мали на увазі законодавці: малий, технічно складний виробник, чиє виживання залежить від постійної розробки «наступного продукту», за словами операційного директора Chroma, Жанетт Бомбардьє.
Якщо ваш бізнес робить щось, що нагадує цю модель — ітерацію виробничого процесу, тестування нових матеріалів або формул, створення спеціального інструменту чи автоматизації, або розробку власного програмного забезпечення, яке контролює фізичне виробництво — ви, ймовірно, вже генеруєте кваліфіковані дослідницькі витрати за федеральним чотирикомпонентним тестом (технологічного характеру, спрямовані на дозволену мету, призначені для усунення технічної невизначеності та включають процес експерименту). Акт 164 просто зробив фіксацію цих витрат у вашій податковій декларації Вермонту набагато вигіднішою, ніж раніше.
Супутній елемент: як Вермонт тепер обробляє відрахування витрат на НДДКР
Акт 164 не виник ізольовано — це відповідь Вермонту на федеральний зсув, який уже змінив податковий ландшафт НДДКР на національному рівні. Закон «Один великий красивий бюджетний акт» (OBBBA), підписаний у 2025 році, назавжди відновив повне негайне списання витрат на вітчизняні дослідження та експериментальні витрати згідно з новим Розділом 174A, скасувавши вимогу п’ятирічної амортизації, яка змушувала бізнес капіталізувати витрати на НДДКР з 2022 року. Ця федеральна зміна також дозволила малим підприємствам — визначеним як ті, що мають середній річний валовий дохід нижче приблизно 31 мільйона доларів — ретроспективно внести зміни до декларацій за 2022–2024 роки, щоб отримати відрахування, які вони були змушені розподіляти.
Вермонт мав вирішити, чи пристосовуватися до цієї федеральної обробки на рівні штату, і ранні проекти цьогорічного податкового законопроекту стурбували бізнес-спільноту: одна версія, як повідомляється, повністю скасовувала б федеральне відрахування за Розділом 174A, тобто оподатковуваний дохід Вермонту залишався б штучно високим навіть після федерального виправлення. Після консультацій з Комітетом зі шляхів і засобів Палати представників, Адміністрацією та Торговою палатою Вермонту, остаточний законопроект зупинився на середньому шляху, який відображає федеральний поріг малого бізнесу:
- Підприємства з нижчим за приблизно 31 мільйон доларів порогом середнього доходу (той самий федеральний критерій малого бізнесу, використаний в OBBBA) можуть повністю та негайно вираховувати дослідницькі витрати Вермонту, що відповідає федеральній обробці
- Великі підприємства все одно повинні амортизувати ці дослідницькі витрати протягом п’яти років для цілей оподаткування у Вермонті, навіть якщо вони отримують негайне федеральне списання
Цей рубіж у 31 мільйон доларів виконує подвійну функцію в Акті 164 — він визначає, хто має право на негайне державне списання витрат на НДДКР, і висвітлення свідчить, що це той самий поріг, який обрамляє орієнтовану на виробників комунікацію щодо збільшення кредиту. Якщо ваш бізнес десь поблизу цієї межі, варто підтвердити з податковим фахівцем, з якого боку лінії ви опинитеся для податкового року 2027, оскільки це впливає як на строки ваших відрахувань, так і на те, скільки насправді вартий покращений кредит у 75% для вас у перерахунку на поточну вартість.
Що робити до податкового року 2027
Оскільки зміна ставки набирає чинності лише з податкового року 2027, у вас є реальний час для підготовки — і підготовка якраз визначає, чи отримаєте ви фактично вигоду, чи залишите її на столі.
1. Почніть відстежувати витрати на дослідження у Вермонті окремо від інших штатів уже зараз. Кредит Вермонту застосовується лише до кваліфікованих дослідницьких витрат, фізично понесених у межах Вермонту — заробітна плата працівників, які проводять кваліфіковані дослідження в штаті, матеріали, використані в тестуванні у Вермонті, та контрактні дослідження, виконані у Вермонті. Якщо ваша дослідницька команда чи об'єкти охоплюють кілька штатів, вам потрібен чіткий слід розподілу, а не проект реконструкції наприкінці року. Це місце, де прозорий бухгалтерський облік за статтями окупається: якщо кожен розрахунок заробітної плати, покупка матеріалів і рахунок підрядника, пов'язаний з дослідницькою роботою, кодуються на окремий рахунок (або позначені за місцезнаходженням) по мірі їх виникнення, розподіл витрат, пов'язаних з Вермонтом, для наступної форми BA-404 — це запит, а не археологічний проект.
2. Підтвердьте, що ваша федеральна форма 6765 є бездоганною. Оскільки кредит Вермонту повністю базується на федеральному розрахунку, будь-яка слабкість у вашій документації федерального кредиту на НДДКР — аналіз чотирикомпонентного тесту, сучасні записи проекту, облік часу для дослідницьких працівників — безпосередньо впливає на ваш державний кредит. Кредит штату в 75%, побудований на хиткій федеральній заяві, все одно є хиткою заявою; спочатку приведіть до ладу федеральну документацію.
3. Змоделюйте зміну до подання декларації за 2027 рік. Розрахуйте, як виглядатиме ваш кредит за ставкою 27% проти 75%, використовуючи витрати поточного року на дослідження як замінник. Для багатьох малих виробників саме це порівняння є бізнес-обґрунтуванням для того, щоб нарешті інвестувати в належне дослідження кредиту на НДДКР — проект, який часто відкладають, коли вигода виглядає незначною, але це зовсім інша розмова, коли вигода штату майже потроюється.
4. Слідкуйте за загальнодержавним лімітом у 3,5 мільйона доларів. Оскільки корзина кредиту обмежена на рівні штату (а не на компанію), сплеск заявок на покращений кредит від бізнесу Вермонту в той самий рік може, теоретично, спричинити пропорційний розподіл, якщо сукупні заявки перевищать 3,5 мільйона доларів. Це сценарій, за яким слід стежити з наближенням податкового року 2027, особливо якщо ви плануєте велику одноразову дослідницьку ініціативу та маєте гнучкість у строках.
Тримайте ваші дослідницькі витрати організованими з першого дня
Отримання такого кредиту повністю залежить від здатності чітко, з документальним підтвердженням, показати, скільки саме ви витратили на дослідження і де. Beancount.io надає бухгалтерський облік у текстовому форматі, який дозволяє легко позначати та відстежувати витрати на заробітну плату, матеріали та підрядників, пов'язані з дослідженнями, по мірі їх виникнення — надаючи вам контрольований запис з версіями замість панічної реконструкції витрат на НДДКР у Вермонті після факту. Почніть безкоштовно та дізнайтеся, чому розробники та фінансові фахівці переходять на бухгалтерський облік у текстовому форматі.