PTET el 2026: La solució alternativa al límit SALT per a S-Corps i societats

Si sou propietaris d'una societat de tipus S, una societat col·lectiva o una LLC de diversos membres, hi ha una elecció fiscal estatal que us pot estalviar desenes de milers de dòlars en impostos federals —i la majoria dels propietaris o bé no saben que existeix o assumeixen erròniament que la recent ampliació del límit de la SALT la va fer irrellevant. S'anomena Impost sobre les Entitats en Règim d'Atribució de Rendes, o PTET, i continua sent una de les maniobres de planificació fiscal més potents (i infrautilitzades) disponibles per als propietaris de negocis el 2026.

Trenta-sis jurisdiccions ofereixen ara alguna forma d'elecció de PTET. Tot i així, molts propietaris elegibles segueixen perdent diners perquè les regles semblen intimidatòries, els terminis són implacables i els avantatges no sempre són previsibles. Aquesta guia repassa què és el PTET, per què encara és important després de la Llei One Big Beautiful Bill (OBBBA) i com decidir si optar-hi per a l'exercici fiscal 2026.

Què va fer el límit de la SALT i per què existeix el PTET

Per entendre el PTET, cal entendre el problema que resol. La Llei de Retallades d'Impostos i Ocupació de 2017 va limitar la deducció federal desglossada pels impostos estatals i locals (SALT) a 10.000 $per declaració. Per als propietaris de negocis en estats amb impostos elevats com Califòrnia, Nova York, Nova Jersey o Oregon, aquest límit significava habitualment perdre desenes de milers de dòlars en deduccions cada any. Una parella casada amb 300.000$ d'ingressos per atribució de rendes que pagués 25.000 $en impostos sobre la renda estatals només podia deduir-ne 10.000$ a nivell federal. Els altres 15.000 $ simplement es perdien.

Els estats van començar a buscar una solució alternativa gairebé immediatament. Connecticut va ser el primer el 2018. La idea bàsica: en lloc que el propietari individual pagui l'impost sobre la renda estatal per la seva part dels ingressos del negoci (subjecte al límit), es permet que la pròpia entitat pagui l'impost a nivell estatal i, després, es dona al propietari un crèdit en la seva declaració estatal personal. L'impost a nivell d'entitat és totalment deduïble en la declaració federal del negoci com a despesa ordinària —i les despeses de negoci no estan subjectes al límit de 10.000 $ de la SALT.

Al novembre de 2020, l'IRS va validar aquesta estructura en l'Avís 2020-75, confirmant que els pagaments del PTET són deduïbles per l'entitat en l'any en què es paguen segons l'IRC §164(a)(3). Aquest simple avís va desencadenar una onada de legislació estatal. El 2026, més de tres dotzenes de jurisdiccions tenen règims de PTET permanents o temporals, i l'estructura s'ha convertit en una maniobra de planificació gairebé per defecte per a les entitats d'atribució de rendes rendibles en estats amb impostos alts.

L'OBBBA va canviar el límit de la SALT. Va acabar amb el PTET?

El 2025, el Congrés va aprovar la Llei One Big Beautiful Bill (OBBBA), que va augmentar dràsticament el límit de la deducció individual de la SALT —però només per a alguns contribuents i només de manera temporal. Això és el que va canviar:

• El límit de la SALT va pujar a 40.000 $el 2025**, amb increments anuals de l'1$.
• Eliminació gradual basada en ingressos: Per al 2026, les llars amb una renda bruta ajustada modificada superior a 505.000 $veuen reduïda la seva deducció de la SALT en 30 cèntims per cada dòlar per sobre del llindar, però mai per sota dels 10.000$.
• Torna a 10.000 $ el 2030 tret que el Congrés torni a actuar.

Una reacció comuna va ser "genial, el límit de la SALT pràcticament ha desaparegut —ja no necessitem el PTET". Aquesta interpretació és errònia per a la majoria dels propietaris de negocis, per tres motius:

1. El límit encara existeix. 40.400 $sembla generós, però si la teva factura d'impostos estatals és de 80.000$ (molt comú per a propietaris de negocis rendibles a Califòrnia o Nova York), encara estàs perdent gairebé la meitat de la teva deducció.
2. L'eliminació gradual el recupera dels que tenen ingressos alts. Si el MAGI de la teva llar és superior a uns 600.000 $el 2026, el límit més alt s'elimina efectivament i tornes a una deducció de 10.000$. El PTET és més valuós precisament per a aquests contribuents.
3. Es reverteix el 2030. Adquirir l'hàbit del PTET ara significa que no hauràs de córrer d'aquí a tres anys quan el límit torni de cop a 10.000 $.

L'OBBBA va preservar explícitament el PTET. El Congrés no va fer cap canvi en la deduïabilitat dels pagaments del PTET a nivell d'entitat, en qui pot optar-hi o en com funcionen les eleccions. La solució alternativa continua totalment oberta.

Com funciona realment el PTET

La mecànica difereix segons l'estat, però l'estructura és pràcticament la mateixa a tot arreu:

1. L'entitat opta per pagar l'impost a nivell d'entitat per a un exercici fiscal determinat. La majoria dels estats requereixen una elecció anual —no es fa automàticament.
2. L'entitat calcula la seva base imposable segons les regles estatals i aplica el tipus de PTET de l'estat (sovint el tipus individual més alt, de vegades un tipus fix).
3. L'entitat realitza pagaments fraccionats i un pagament final segons els terminis específics de l'estat.
4. L'entitat dedueix el pagament total del PTET com a despesa de negoci en la seva declaració federal (Formulari 1065 o 1120-S), reduint els ingressos ordinaris de la K-1 de cada propietari.
5. El propietari reclama un crèdit fiscal estatal en la seva declaració estatal personal per la seva part del PTET pagat, compensant el que altrament hauria hagut de pagar.

Un exemple senzill

Imagineu una LLC de dos socis a Califòrnia amb 1.000.000 $ d'ingressos comercials imponibles, dividits al 50/50. El tipus de PTET de Califòrnia és del 9,3%.

Sense PTET:

• Cada soci declara 500.000 $ d'ingressos K-1 en la seva declaració federal.
• Cada soci paga aproximadament 46.500 $ d'impost sobre la renda de Califòrnia personalment.
• La deducció federal de la SALT està limitada a 40.400 $(2026). Aproximadament es perden 6.100$ d'impostos estatals com a deducció federal.

Amb PTET:

• L'entitat paga 93.000 $de PTET de Califòrnia (1.000.000$ × 9,3%).
• Els ingressos imponibles federals de cada soci baixen en 46.500 $(la seva part de la deducció del PTET de 93.000$).
• Amb un tipus marginal federal del 37%, això suposa uns 17.200 $d'estalvi fiscal federal addicional per soci —34.400$ entre tots dos— que altrament s'haurien perdut a causa del límit de la SALT.

L'estalvi exacte depèn dels tipus, la residència i el tipus d'entitat, però per als propietaris d'entitats d'atribució de rendes rendibles, els càlculs gairebé sempre surten positius en els estats amb PTET.

Qui compleix els requisits?

Les regles d'elegibilitat varien segons l'estat, però el marc general és:

• Les societats S i les societats de persones (incloent-hi les LLC multimiombre tributades com a societats de persones) solen ser elegibles.
• Les LLC d'un sol membre (SMLLC) ignorades a efectes federals no són elegibles a la majoria d'estats. Una SMLLC ignorada és una empresa individual a efectes fiscals: no hi ha cap entitat per pagar l'impost a nivell d'entitat. Si opereu com a SMLLC i voleu el PTET, generalment heu d'optar per l'estatut de societat S o incorporar un soci.
• Les societats C no són elegibles; els seus ingressos ja tributen a nivell d'entitat sota un règim diferent.
• Els propietaris solen ser persones físiques, determinats fideïcomisos o altres entitats de transparència fiscal. Els propietaris exempts d'impostos o les societats C poden complicar o desqualificar l'elecció en alguns estats.

Terminis de l'elecció: No els perdeu

Les eleccions al PTET depenen estrictament dels terminis. Si perdeu la data, perdreu el benefici per a tot l'any. Dos dels estats amb més volum il·lustren la variació:

Califòrnia: L'elecció es realitza a la declaració anual de l'entitat, però el primer pagament fraccionat s'ha de fer abans del 15 de juny de l'exercici fiscal. El primer pagament ha de ser el major d'entre 1.000 $ o el 50% del PTET de l'any anterior. Si perdeu aquest pagament, encara podeu fer una elecció vàlida per al 2026, però el crèdit PTET de cada propietari es redueix en un 12,5% de la seva part de l'import no pagat — una sanció significativa.

Nova York: L'elecció s'ha de fer abans del 15 de març de l'exercici fiscal. Una vegada feta, és irrevocable per a aquell any. La ciutat de Nova York té un PTET independent que requereix la seva pròpia elecció pel mateix termini.

Altres estats segueixen patrons similars: l'elecció sol fer-se abans de la data de venciment original de la declaració (15 de març per a entitats d'any natural), amb pagaments fraccionats al llarg de l'any. Crear un calendari de terminis PTET per a cada estat on la vostra entitat tingui nexe és innegociable per a les empreses multiestatals.

El parany: problemes multiestatals i de no residents

El PTET funciona perfectament per als propietaris que viuen al mateix estat on opera l'empresa. La situació es complica en tres escenaris comuns:

Propietaris no residents

Si un soci viu a l'estat A i l'empresa opera i opta pel PTET a l'estat B, el soci necessita que l'estat A li concedeixi un crèdit pel PTET pagat a l'estat B. La majoria d'estats de residència permeten aquests crèdits, però no tots, i alguns tracten el PTET de manera diferent a l'impost sobre la renda estatal ordinari. Si el vostre estat de residència no acredita el PTET forà, podeu acabar pagant el mateix impost sobre la renda dues vegades.

Abans d'optar pel PTET en un estat on algun propietari sigui no resident, confirmeu per escrit com tracta el crèdit l'estat de residència d'aquest propietari. Diverses eleccions que d'altra manera serien senzilles han fallat en aquest punt.

Tipus de propietaris mixtos

La majoria de règims de PTET estatals són del tipus "tot o res": o hi participen tots els propietaris elegibles, o no ho fa ningú. Si la vostra societat té un soci exempt d'impostos, un soci societat C o un fideïcomís amb característiques fiscals inusuals, és possible que aquests propietaris no es beneficiïn del crèdit (o que no siguin elegibles en absolut), cosa que crea un problema d'equitat dins l'entitat. Alguns estats permeten l'exclusió voluntària per propietari; molts no.

Límits d'assignació de les societats S

Les societats S tenen un requisit de classe única d'accions sota la llei federal. A diferència de les societats de persones, les societats S no poden fer assignacions especials del crèdit PTET ni distribucions desiguals a propietaris amb perfils fiscals diferents. Si la vostra societat S té propietaris en diferents estats amb situacions fiscals estatals molt diverses, l'assignació prorratejada rígida pot produir resultats desiguals.

Errors comuns de presentació

Fins i tot quan el PTET té sentit econòmic, els propietaris cauen sovint en els mateixos errors:

1. Deducció doble a nivell federal. De vegades, els propietaris intenten reclamar el PTET com una deducció d'impostos estatals detallada a l'Annex A (Schedule A), a més de la deducció a nivell d'entitat. El formulari K-1 ja ha reduït els seus ingressos de transparència fiscal; no poden deduir-ho una segona vegada.
2. Informar del PTET com un pagament fraccionat d'impostos. El crèdit PTET s'inclou al formulari de crèdit estatal corresponent (per exemple, el formulari IT-653 de Nova York), no com una línia de pagament fraccionat.
3. EIN i SSN no coincidents a les declaracions anuals. Els departaments de tributs estatals són estrictes pel que fa a la correspondència de les assignacions de crèdit amb els SSN específics dels propietaris. Una errada tipogràfica pot retenir un reemborsament durant mesos.
4. Oblidar les interaccions amb la planificació fiscal estatal. El PTET pot afectar els impostos mínims alternatius a nivell estatal, les limitacions de les deduccions per donacions i els càlculs de l'impost mínim. Modeleu sempre la declaració estatal completa.
5. Optar sense modelitzar primer. El PTET és irrevocable en la majoria d'estats un cop escollit per a l'any. Calculeu els números —inclòs l'impacte en el crèdit de l'estat de residència de cada propietari— abans de prendre la decisió.

Quan el PTET no té sentit

El PTET no és una bona notícia universal. Eviteu-lo si:

• Teniu una exposició mínima a l'impost sobre la renda estatal —per exemple, una entitat que només opera en estats sense impost sobre la renda (Wyoming, Texas, Florida, etc.) no té res a convertir.
• L'entitat té pèrdues o beneficis baixos. El PTET us ofereix una deducció; sense ingressos, no hi ha res a protegir.
• El cost de compliment supera el benefici. Les presentacions de PTET multiestatals poden ser cares. Feu una anàlisi de cost/benefici si el vostre estalvi fiscal és modest.
• El vostre estat de residència no acredita el PTET forà i sou no resident a l'estat on s'opera.
• Teniu un soci que en sortiria perjudicat —una entitat exempta d'impostos, una societat C o algú en un estat on el PTET crea un desajust personal.

Considerations de comptabilitat

Un cop triat el PTET, la comptabilitat ha d'estar a l'altura. L'entitat ara emet xecs reals als departaments de recaptació estatals durant tot l'any —múltiples pagaments estimats, a més d'una regularització final— i cadascun s'ha de codificar correctament. Problemes comuns:

• Codificar els pagaments PTET com a retirades o distribucions. No ho són. El PTET és una despesa fiscal a nivell d'entitat. Classificar-lo malament pot distorsionar el K-1.
• No fer el seguiment de les assignacions de crèdits per propietari. Cada propietari necessita un registre clar de la seva part de PTET pagada pel seu crèdit estatal. Si els vostres llibres ho agreguen tot en un sol compte de despeses fiscals, haureu de reconstruir-ho a finals d'any.
• Codificació multiestatal. Si opereu en tres estats amb PTET, el vostre pla de comptes ha de separar-los —tant per a la confirmació de la deducció federal com per a la presentació de crèdits a nivell estatal.

Uns llibres nets i en temps real són el que converteix el PTET d'un mal de cap administratiu en un hàbit trimestral fluid. Si el vostre sistema comptable dificulta veure què s'ha pagat, on i en nom de qui, cada temporada de PTET es converteix en una situació d'emergència d'última hora.

Un marc pràctic de decisions per al 2026

Aquí teniu una seqüència senzilla per decidir si optar pel PTET per a l'exercici fiscal 2026:

1. Confirmeu l'elegibilitat. Sou una S-corp o una societat/LLC de diversos membres? El vostre estat operatiu és a la llista de PTET? Si sou una SMLLC, tindria sentit convertir-vos a l'estatus de S-corp?
2. Estimeu la base imposable. Projecteu els ingressos imposables del 2026 i apliqueu el tipus de PTET estatal. Aquest és el vostre cost brut del PTET.
3. Calculeu el benefici federal. Multipliqueu el pagament del PTET pels tipus marginals federals dels vostres propietaris (sovint del 32 al 37%). Compareu-ho amb el que haurien perdut sota el límit SALT de 40.400 $(o el llindar d'eliminació gradual de 10.000$) sense el PTET.
4. Comproveu els crèdits de l'estat de residència per a qualsevol propietari no resident.
5. Calendaritzeu els terminis. El primer pagament del 15 de juny de Califòrnia, l'elecció del 15 de març de Nova York i el calendari específic del vostre estat.
6. Coordineu-vos amb el vostre CPA i comptable abans que venci el primer pagament estimat. Un cop l'any està en curs, les eleccions retroactives gairebé mai són possibles.

Mantingueu els llibres de la vostra entitat pass-through preparats per al PTET

El PTET és una d'aquelles estratègies fiscals on la diferència entre "estalviar 30.000 $" i "deixar-los sobre la taula" és gairebé totalment una funció d'uns registres financers organitzats i oportuns. Els terminis estatals del PTET no esperen per uns llibres desordenats, i un pagament estimat del 15 de juny omès pot costar milers de dòlars en crèdits perduts a un propietari. Beancount.io ofereix una comptabilitat en text pla que és transparent, amb control de versions i preparada per a la IA —cosa que facilita el seguiment de les assignacions per propietari, els pagaments d'impostos multiestatals i les estimacions trimestrals amb una auditabilitat total. Comenceu gratis i veieu per què els desenvolupadors i els professionals de les finances s'estan passant a la comptabilitat en text pla per al tipus de gestió comptable de la qual depèn realment la planificació fiscal complexa.