Cette déduction pour amortissement de matériel que vous avez réclamée sur votre déclaration fédérale ? À compter de l'année fiscale 2027, le Nouveau-Mexique en veut la majeure partie en retour — du moins si vous déposez en tant que société C. En mars 2026, l'État a promulgué le Senate Bill 151, qui rompt délibérément avec trois des avantages fiscaux pour entreprises les plus généreux du gouvernement fédéral : l'amortissement bonus à 100 %, la déduction intégrale la première année pour les nouvelles installations de fabrication, et le plafond assoupli de déduction des intérêts d'entreprise. Le propre département des recettes de l'État estime que ce découplage représentera entre 111 et 121 millions de dollars par an une fois pleinement en vigueur.
Si vous dirigez une entreprise à imposition transparente — entreprise individuelle, société de personnes, LLC ou société S — la nouvelle est plutôt bonne : le découplage se situe dans l'impôt sur le revenu des sociétés, et votre déclaration personnelle continue de suivre les règles fédérales. Mais le mot « plutôt » fait ici tout son poids. Voici exactement ce qui a changé, qui doit recalculer quoi, et les opérations de fin d'année qui valent la peine avant la date d'entrée en vigueur du 1er janvier 2027.
Pourquoi le Nouveau-Mexique a dû agir : la conformité glissante
Le Nouveau-Mexique est un État à conformité glissante, ce qui signifie que les nouvelles dispositions fiscales fédérales sur les sociétés s'intègrent automatiquement au code fiscal de l'État, sauf si les législateurs votent pour les rejeter. Lorsque le Congrès a adopté le projet de loi de réconciliation budgétaire fédéral de 2025 (loi publique 119-21, la One Big Beautiful Bill Act), ses réductions d'impôts pour les entreprises se sont retrouvées à Santa Fe sans que personne ne lève le petit doigt — et les prévisionnistes de l'État ont estimé la perte de recettes sur les sociétés entre 140 et 145 millions de dollars.
Le SB 151, promulgué le 11 mars 2026, est la réponse de la législature : se découpler des trois dispositions les plus coûteuses pour les sociétés tout en se conformant à une disposition internationale qui génère des recettes. Les éléments de découplage s'appliquent aux années fiscales commençant le 1er janvier 2027 ou après, de sorte que les contribuables à exercice civil les ressentiront d'abord sur la déclaration 2027 déposée en 2028. Rien ne change sur votre déclaration 2026.
Les trois avantages que le Nouveau-Mexique a rejetés
1. L'amortissement bonus de la première année (Section 168(k))
La loi fédérale a rétabli l'amortissement bonus permanent à 100 % pour les biens admissibles acquis et mis en service après le 19 janvier 2025. Achetez une machine de 200 000 $, déduisez 200 000 $ cette année.
À compter de 2027, les contribuables sociétaires du Nouveau-Mexique doivent réintégrer au revenu imposable de l'État toute déduction 168(k) excédant ce que l'amortissement régulier en vertu des Sections 168(a) à 168(j) aurait permis. En clair : vous bénéficiez toujours du barème d'amortissement MACRS normal aux fins de l'État, mais la tranche « bonus » de la première année est réintégrée à votre revenu de base du Nouveau-Mexique. C'est de loin la plus importante des trois dispositions — le département de la fiscalité et des recettes estime qu'elle vaut à elle seule environ 80 millions de dollars par an pour l'État — et elle place le Nouveau-Mexique dans le camp majoritaire au niveau national, puisque la plupart des États s'étaient déjà découplés de façon permanente de l'amortissement bonus fédéral.
2. La déduction intégrale la première année pour les installations de fabrication (Section 168(n))
La loi fédérale a créé une nouvelle déduction temporaire à 100 % pour les biens de production admissibles — essentiellement les nouveaux bâtiments de fabrication. Le Nouveau-Mexique s'est également découplé de celle-ci, en utilisant le même mécanisme de réintégration : déduire l'excédent par rapport à l'amortissement régulier au niveau fédéral, puis le réintégrer aux fins de l'État. Le raisonnement de l'État est sans détour et mérite d'être compris : il n'existe aucun moyen légal de limiter la déduction fédérale aux usines réellement construites au Nouveau-Mexique, donc se conformer reviendrait à subventionner l'investissement manufacturier n'importe où dans le pays.
3. Le plafond assoupli des intérêts d'entreprise (Section 163(j))
La loi fédérale limite les déductions d'intérêts d'entreprise à 30 % du revenu imposable ajusté (ATI) majoré des intérêts d'entreprise perçus et des intérêts de financement de stocks. Le projet de loi de réconciliation a amélioré la formule : pour les années fiscales commençant après le 31 décembre 2024, l'ATI est à nouveau calculé sur une base d'EBITDA, en réintégrant l'amortissement, les amortissements d'incorporels et l'épuisement — ce qui relève le plafond et permet aux entreprises endettées de déduire davantage d'intérêts.
Le Nouveau-Mexique continuera de calculer l'ATI à l'ancienne, de manière plus restrictive — sur une base d'EBIT, sans réintégration de l'amortissement et des amortissements d'incorporels — pour les années fiscales commençant le 1er janvier 2027 ou après. Tout intérêt excédentaire non déductible selon la formule de l'État peut être reporté indéfiniment selon les mêmes règles de la Section 163(j)(2) qu'utilise le code fédéral, de sorte que la déduction est différée plutôt que perdue.
Une précision importante : la Section 163(j) ne s'applique qu'aux entreprises réalisant en moyenne plus d'environ 30 millions de dollars de recettes brutes (l'exemption pour petites entreprises indexée sur l'inflation) ainsi qu'aux abris fiscaux. Si votre entreprise se situe en dessous de ce seuil, cette troisième disposition ne vous touche à aucun niveau.
L'élément de conformité : les revenus étrangers (NCTI)
Dans la direction opposée, le SB 151 supprime la déduction du Nouveau-Mexique pour le revenu net testé des CFC en vertu de la Section 951A, intégrant les revenus étrangers des sociétés étrangères contrôlées dans la base imposable des sociétés de l'État — avec les facteurs de répartition des CFC inclus afin que le revenu puisse être correctement rattaché. Cet élément ne compte que si votre entreprise détient des filiales étrangères. Pour une petite entreprise nationale, classez-le sous « bon à savoir, ne s'applique pas ».
Qui doit réellement recalculer
C'est ici que le projet de loi surprend les gens, alors voici la répartition par type d'entité :
Sociétés C : oui, les trois dispositions. Si votre société réclame l'amortissement bonus, la déduction intégrale pour installations de fabrication, ou est suffisamment grande pour faire face au plafond d'intérêts, votre déclaration du Nouveau-Mexique de 2027 nécessitera les calculs de réintégration. Vous tiendrez effectivement deux barèmes d'amortissement à l'avenir — un fédéral et un du Nouveau-Mexique — parce que le chiffre de l'État diverge du chiffre fédéral à compter de 2027.
Entreprises individuelles, sociétés de personnes, LLC et sociétés S : aucune réintégration sur votre déclaration personnelle. Les sections de découplage modifient l'impôt sur le revenu des sociétés. Votre impôt sur le revenu personnel du Nouveau-Mexique part du revenu brut ajusté fédéral, qui reflète déjà les déductions fédérales pour amortissement bonus et intérêts — et le SB 151 n'ajoute aucune réintégration côté personnel. Vous conservez donc l'intégralité de l'avantage fédéral sur votre déclaration d'État.
Les entités à imposition transparente qui optent pour l'impôt au niveau de l'entité : aucun changement au calcul de l'option. Le Nouveau-Mexique permet aux sociétés de personnes, aux sociétés S et aux LLC admissibles de payer un impôt au niveau de l'entité de 5,9 % comme contournement du plafond fédéral de déduction SALT, les propriétaires réclamant un crédit. Ce régime réside dans une partie distincte du code (Section 7-3A) que le SB 151 n'a pas touchée, de sorte que le calcul fonctionne de la même manière en 2027. Un détail structurel gérait déjà cela proprement : le revenu attribuable à un propriétaire sociétaire qui le déclare sur une déclaration de société du Nouveau-Mexique est exclu de la base au niveau de l'entité — ainsi les réintégrations atterrissent sur la déclaration du propriétaire sociétaire, exactement là où elles doivent être.
Associés et propriétaires sociétaires : oui, sur la déclaration de la société. Si une société C détient une part de votre société de personnes, sa quote-part des déductions découplées est ajustée sur sa propre déclaration de société.
À quoi ressemblent les chiffres
Le taux maximal d'impôt sur les sociétés et sur le revenu des personnes au Nouveau-Mexique est de 5,9 %, ce qui rend l'arithmétique facile. Prenons une société C qui achète 200 000 $ d'équipement sur cinq ans en 2027 et réclame l'amortissement bonus fédéral à 100 %. Le MACRS régulier de la première année sur cet actif serait d'environ 40 000 $, de sorte que l'entreprise réintègre environ 160 000 $ à son revenu de base du Nouveau-Mexique — soit environ 9 400 $ d'impôt d'État supplémentaire la première année par rapport à une conformité totale.
Avant de grincer des dents : il s'agit d'un écart de timing, pas d'une déduction perdue. Les années suivantes, le calcul s'inverse automatiquement. Une fois l'actif entièrement amorti au niveau fédéral, votre amortissement fédéral sur celui-ci tombe à zéro tandis que la formule de l'État permet toujours les montants MACRS réguliers — l'« excédent » devient donc négatif et vous revient sous forme de déductions ces années-là. Vous payez plus tôt ; vous ne payez pas plus sur la durée de vie de l'actif. Le coût réel est la valeur temps de l'argent plus la charge comptable de suivre deux barèmes.
Ce que le SB 151 a délibérément laissé intact
Les projets de loi de découplage se définissent autant par ce qu'ils omettent. Trois éléments qui importent aux petites entreprises ont survécu intacts :
La déduction de la Section 179 est intacte. Le SB 151 s'est découplé de l'amortissement bonus en vertu de la 168(k) mais pas de la Section 179, qui permet aux entreprises de passer en charges les achats d'équipement admissibles jusqu'à une limite fédérale généreuse. Pour beaucoup de petites sociétés C, la Section 179 couvre de toute façon l'intégralité du budget d'équipement — ce qui signifie que le découplage du bonus pourrait ne jamais mordre si vous planifiez vos achats autour des limites de la 179 à la place. C'est le point de planification le plus utile du projet de loi.
Le crédit pour emplois à salaire élevé a gagné un nouveau sursis. Le crédit — qui peut s'imputer sur les retenues à la source, l'impôt sur les recettes brutes et les taxes compensatoires — devait cesser de couvrir les emplois créés après le 1er juillet 2026. Le SB 151 étend l'admissibilité aux emplois créés avant le 1er juillet 2036. Si vous embauchez au Nouveau-Mexique, cette piste vient de s'allonger de dix ans.
De nouveaux crédits ciblés sont apparus. Le même projet de loi crée un crédit remboursable de 30 % sur les salaires des journalistes locaux (plafonné à 4 millions de dollars à l'échelle de l'État par an), un crédit d'impôt sur le revenu de 10 000 $ pour les médecins (non remboursable, reportable sur trois ans, pour les médecins fournissant au moins 1 584 heures de soins dans l'État) et des crédits fondés sur les salaires pour les imprimeurs de presse locale (plafonnés à 1 million de dollars au total par an) — tous en vigueur de 2027 à 2032. Aucun d'entre eux n'est largement accessible, mais si vous dirigez une organisation de presse locale ou un cabinet médical, ils valent la peine d'être intégrés à votre prévision 2027.
Votre liste de vérification de fin d'année 2026
Parce que le découplage commence avec les années fiscales débutant le 1er janvier 2027, tout ce qui est mis en service pendant l'année civile 2026 bénéficie encore de la pleine conformité du Nouveau-Mexique. Cela crée une fenêtre de planification courte et bien réelle :
- Accélérez la mise en service de l'équipement avant la fin de l'année. Les biens admissibles mis en service en 2026 bénéficient du traitement bonus à 100 % sur vos déclarations fédérale et du Nouveau-Mexique de 2026 — aucune réintégration, jamais, pour cet actif. Si vous pesiez un achat en 2026 par rapport à 2027, la différence d'impôt d'État fait maintenant pencher la balance vers 2026.
- Réexaminez la Section 179 par rapport au bonus pour les achats de 2027. À partir de l'année prochaine, chaque dollar de bonus au-delà du MACRS régulier est une réintégration d'État, tandis que les dollars de la Section 179 passent sans encombre. Pour les actifs dans les limites de la 179, opter pour la 179 plutôt que le bonus maintient vos chiffres fédéraux et étatiques identiques.
- Mettez en place un suivi double de l'amortissement dès maintenant. À partir de 2027, les contribuables sociétaires ont besoin d'un barème fédéral et d'un barème du Nouveau-Mexique pour chaque actif bonus. Prévenez votre teneur de livres ou votre expert-comptable avant janvier afin que le registre des immobilisations capture les deux dès le premier jour — reconstituer le barème de l'État au moment du dépôt est là où les erreurs se multiplient.
- Recalibrez les acomptes provisionnels de 2027. Si votre société C réclame régulièrement l'amortissement bonus, votre obligation fiscale de 2027 au Nouveau-Mexique sera plus élevée qu'un simple report de 2026 ne le suggère. Ajustez les acomptes tôt pour éviter les intérêts de sous-paiement.
- Refaites le calcul de l'option d'impôt au niveau de l'entité. Le calcul du PTET lui-même est inchangé, mais le paysage du plafond fédéral SALT a évolué sous la même loi fédérale (un plafond de 40 000 $ avec réductions progressives selon le revenu), de sorte que la valeur de l'option mérite un nouvel examen aux côtés de tout le reste.
- Si vous embauchez, planifiez le crédit pour emplois à salaire élevé. L'admissibilité courant désormais jusqu'en 2036, les nouveaux postes admissibles devraient être documentés comme créés afin que le crédit survive à un futur contrôle.
Tenez deux jeux de livres sans le casse-tête
Le SB 151 est une étude de cas sur pourquoi la conformité fiscale des États mérite une ligne dans votre calendrier de planification : une seule loi fédérale a discrètement réécrit votre obligation fiscale au Nouveau-Mexique, et un seul projet de loi d'État l'a réécrite à nouveau. À l'avenir, les contribuables sociétaires de l'État vivent dans un monde à deux barèmes pour l'amortissement, et les entreprises qui géreront cela sans heurt seront celles dont les registres d'immobilisations ont été conçus pour cela.
C'est fondamentalement une discipline comptable — suivre les dates de mise en service, les options fiscales et les barèmes d'amortissement parallèles dans des registres que vous pouvez réellement auditer des années plus tard. Beancount.io offre une comptabilité en texte brut qui vous donne une transparence et un contrôle complets sur vos données financières, y compris le type de suivi des actifs à bases multiples qu'exige un régime de découplage. Commencez gratuitement et découvrez pourquoi les développeurs et les professionnels de la finance passent à la comptabilité en texte brut.
