Resultats d'un cop d'ull
- Període
- FY2026Q3
- Ingressos
- 1973 M USD (1.973 MUSD)
- Benefici net
- 611 M USD (611 MUSD)
- Marge net
- 31,0 %
Del Llibre Major obert de Regions FinancialVeure el llibre major en directeInforme de l'emissor (FY2026Q3)
Regions Financial (NYSE: RF), el banc regional del sud-est amb seu a Birmingham, va reportar un benefici net atribuïble a les accions ordinàries del tercer trimestre de 2026 de 611 milions de dòlars, un 11% més que l'any anterior, i un BPA diluït ajustat de 0,73 $, un 16% més (0,71 $ segons PCGA). El trimestre va registrar alhora dues línies de comissions rècord: ingressos de mercats de capitals de 107 milions de dòlars, un 27,4% més trimestre a trimestre gràcies a l'assessorament en fusions i adquisicions, la subscripció i la sindicació, i un altre rècord en ingressos de gestió de tresoreria dins dels càrrecs per serveis de 171 milions de dòlars. Els ingressos per interessos nets van créixer un 3,3% fins a 1.298 milions de dòlars amb un marge del 3,68%, al quartil superior — finançat per uns costos dels dipòsits amb interessos de l'1,70%, líders entre els seus parells — mentre que les despeses es van mantenir planes trimestre a trimestre en 1.118 milions de dòlars i el rati d'eficiència va millorar fins al 56,2%.
El crèdit és el compostador silenciós en aquest cas. La provisió de 68 milions de dòlars es va mantenir plana respecte al trimestre anterior i va caure un 35% respecte a l'any passat; les baixes netes van caure 13 punts bàsics trimestre a trimestre fins al 0,29% dels préstecs, tant els préstecs empresarials qualificats com a problemàtics com els préstecs improductius es van reduir, i la provisió cobreix els préstecs improductius al 275%, per sobre del 241%. La generació de capital es va mantenir sòlida amb un CET1 estimat del 10,8% i un retorn sobre el patrimoni comú tangible mitjà del 21,27% (21,66% ajustat), que va finançar 255 milions de dòlars en dividends ordinaris més 95 milions de dòlars en recompres d'accions — aproximadament 3 milions d'accions mitjançant compres al mercat obert. Els préstecs al tancament de 99,8 milions de dòlars van créixer un 0,6% trimestre a trimestre gràcies al creixement generalitzat del crèdit comercial i industrial (C&I), un 6,4% més que l'any anterior.
Les xifres destacades
| Mètrica | T3 2026 | T2 2026 | T3 2025 |
|---|---|---|---|
| Ingressos totals (PCGA) | 1.973 M$ | 1.907 M$ | 1.916 M$ |
| Ingressos per interessos nets | 1.298 M$ | 1.277 M$ | 1.257 M$ |
| Ingressos sense interessos | 675 M$ | 630 M$ | 659 M$ |
| Ingressos de mercats de capitals | 107 M$ | 84 M$ | 104 M$ |
| Provisió | 68 M$ | 68 M$ | 105 M$ |
| Despeses sense interessos | 1.118 M$ | 1.121 M$ | 1.103 M$ |
| Benefici net atribuïble a les accions ordinàries | 611 M$ | 549 M$ | 548 M$ |
| BPA diluït (PCGA) | 0,71 $ | 0,64 $ | 0,61 $ |
| BPA diluït ajustat | 0,73 $ | 0,68 $ | 0,63 $ |
| Marge d'interessos net (FTE) | 3,68% | 3,66% | 3,59% |
| Rati d'eficiència | 56,2% | 58,3% | 57,2% |
| Retorn sobre el patrimoni comú tangible mitjà | 21,27% | 19,01% | 18,81% |
| Rati CET1 | 10,8% | 10,7% | 10,9% |
| Rati de baixes netes | 0,29% | 0,42% | 0,55% |
El conseller delegat John Turner va atribuir els resultats a "una sòlida qualitat creditícia, un impuls continuat en els negocis basats en comissions i uns mercats econòmicament vibrants a tot el nostre àmbit d'actuació". El balanç mostra que la franquícia de cobertura de tipus d'interès funciona: els dipòsits de 129,5 milions de dòlars costen poc, el rati de préstecs a dipòsits se situa en el 77,1% i 64 milions de dòlars de liquiditat disponible donen suport al balanç. L'única línia contrària a la tendència és l'AOCI, que es va ampliar fins a (3.197) milions de dòlars des de (1.922) milions de dòlars el trimestre anterior.
Cinc anys al llibre major: el cicle de tipus, absorbit i en recuperació
El llibre major abasta els exercicis FY2021–FY2025 més aquest trimestre, i es llegeix com una anada i tornada neta del cicle de tipus: el BPA diluït de 2,49 $ del 2021 amb un benefici de provisió de 524 milions de dòlars, l'augment del marge del 2022–2023 (ingressos per interessos nets de 3.914 milions a 5.320 milions de dòlars) a mesura que els costos dels dipòsits anaven per darrere, després el mínim del 2024 en 1,93 $ — amb els ingressos per interessos nets comprimits fins a 4.818 milions de dòlars més 208 milions de dòlars en pèrdues de valors — i el repunt del 2025 fins a 2,30 $. L'AOCI traça el mateix arc, des d'un guany de 289 milions de dòlars el 2021 fins a un forat de (3.343) milions de dòlars el 2022 i de tornada a (1.535) milions de dòlars. Cada compte de resultats i balanç anual, més els estats financers complets d'aquest trimestre, estan modelats com a Beancount examinable a continuació.
