Un propietari d'empresa truca al seu assessor financer i diu: "He llegit que hi ha un pla que combina el meu 401(k) i una pensió en un sol document — podem configurar-lo?" La resposta de l'assessor, gairebé sempre, és alguna versió de "tècnicament sí, però no voleu això."
El pla que descriu el propietari és real. Es diu pla DB(k) — formalment un "Pla Combinat Elegible" segons la Secció 414(x) del codi tributari — i el Congrés el va crear fa gairebé dues dècades específicament per facilitar la vida als petits empresaris que volien tant un 401(k) com una pensió de prestació definida. Havia de reduir la paperassa, reduir els costos i aconseguir que més petites empreses oferissin una seguretat de jubilació real en lloc d'un simple 401(k) bàsic.
No va funcionar així. Gairebé ningú utilitza un DB(k) avui dia. Però la raó per la qual va fracassar és instructiva, perquè el que els propietaris de petites empreses realment utilitzen per obtenir el benefici fiscal que buscaven — una "combinació DB/DC" de dos plans separats — és una de les eines més poderoses de jubilació i ajornament d'impostos disponibles per a un propietari d'empresa rendible i gran. Entendre per què va fracassar la versió combinada us diu exactament què heu de demanar en lloc seu.
Què se suposava que havia de fer un Pla DB(k)
El DB(k) va sorgir de la Pension Protection Act de 2006, destinada a "petits empresaris" — definits com aquells que tenen almenys 2 però menys de 500 empleats. La proposta era senzilla: en lloc de mantenir dos plans de jubilació completament separats amb dos conjunts de documents, dos conjunts de proves i dues presentacions del Formulari 5500, un petit empresari podia adoptar un sol pla combinat que incloïa:
- Un component de prestació definida (DB) — una fórmula de pensió tradicional que havia d'acreditar als empleats almenys l'1% del salari per cada any de servei, fins a 20 anys, amb consolidació total requerida després de només 3 anys de servei (molt més ràpid que el calendari de consolidació d'una pensió típica).
- Un component de contribució definida (DC) — un 401(k) amb inscripció automàtica a una taxa d'ajornament del 4% (els empleats podien reduir-la o sortir-ne), més una contrapartida obligatòria de l'empresari del 50% de les ajornaments dels empleats fins al 4% del salari, consolidada immediatament.
A canvi de complir aquests nivells mínims de prestació per als empleats habituals, es suposava que tot el conjunt es tractaria com un sol pla per als informes anuals — un Formulari 5500 en lloc de dos, proves de no-discriminació més senzilles i una despesa administrativa més baixa. Sobre el paper, semblava un autèntic guany per a un petit empresari que volgués oferir prestacions de jubilació serioses sense contractar un petit exèrcit de consultors.
Per què mai no va arrelar
Tres coses van matar el DB(k) a la pràctica, i val la pena conèixer-les fins i tot si mai no tocareu aquest tipus de pla específic — expliquen molt sobre com es decideix realment el disseny dels plans de jubilació.
L'IRS mai no li va donar el tractament simplificat que prometia. Tot i estar construït al voltant de documents de pla pre-aprovats, l'IRS va acabar tractant els plans DB(k) com a plans dissenyats individualment per als propòsits de cartes de determinació. Això significava que els empresaris havien de presentar dos Formularis 5300 i pagar el doble de les taxes d'usuari — exactament el contrari de la simplificació que la llei havia de proporcionar.
La càrrega administrativa no es va reduir realment. Una sola presentació del Formulari 5500 sembla un avantatge, però el component DB encara necessitava la seva pròpia valoració actuarial anual, i el component DC encara necessitava les seves pròpies proves de compliment i manteniment de registres. Combinar l'embolcall al voltant de dos plans no combina la feina real de gestionar dos plans.
El càlcul normalment afavoria els plans separats de totes maneres. Per a la majoria de petites empreses rendibles — especialment aquelles on el propietari és significativament més gran o té ingressos més alts que el personal — tenir un pla de prestació definida o balanç de caixa independent juntament amb un pla estàndard 401(k) de repartiment de beneficis produeix una contribució deduïble més gran per al propietari que la fórmula integrada del DB(k). Quan l'opció combinada "més senzilla" també produeix un resultat financer pitjor, no hi ha cap raó per triar-la.
Què configuren realment els propietaris d'empreses
El disseny de pla de jubilació que realment ofereix el que els propietaris esperaven que els donés el DB(k) és un pla combinat DB/DC: dos plans legalment separats — normalment un pla de balanç de caixa (un cosí modern i més flexible del pla de prestació definida tradicional) i un 401(k) amb repartiment de beneficis — administrats junts però documentats i presentats de manera independent.
Les xifres expliquen per què els assessors dirigeixen els clients aquí. En exemples il·lustratius utilitzats pels actuars de plans de jubilació, un grup de propietaris d'empresa més joves podria veure un pla de prestació definida independent amb un límit d'unes 250.000 dòlars en contribucions totals deduïbles del propietari en un any, mentre que combinar-lo amb un component 401(k) de repartiment de beneficis ho eleva per sobre de 330.000 dòlars — un estalvi addicional de 80.000 dòlars abans d'impostos del mateix negoci subjacent. Per a un propietari gran a prop de l'edat de jubilació, on les fórmules de prestació definida poden carregar contribucions molt més grans per avançat, un pla DB independent podria suportar aproximadament 385.000 dòlars en beneficis del propietari, mentre que l'estructura combinada ho eleva per sobre de 480.000 dòlars.
La combinació també dona a l'empresari més control sobre el cost de cobrir els empleats. Com que el costat 401(k)/repartiment de beneficis es pot dissenyar amb una fórmula d'assignació de "nova comparabilitat", un empresari sovint pot satisfer les proves de no-discriminació mentre dirigeix una part molt més gran de la contribució total al propietari i una part molt més petita al personal — sovint reduint el cost de cobrir els empleats habituals en comparació amb el que hauria requerit la fórmula integrada d'1% per any i la contrapartida obligatòria del DB(k).
Qui hauria de considerar realment això
Un pla combinat DB/DC no és per a qualsevol petita empresa — és una eina específica per a un perfil específic:
- Rendibilitat sana i consistent. Els plans de prestació definida i balanç de caixa requereixen que un actuari calculi un objectiu de finançament, i aquesta contribució és en gran part obligatòria un cop compromesa — a diferència d'una contribució de repartiment de beneficis d'un 401(k), que pot flexibilitzar-se a la baixa en un any dolent.
- Un propietari que sigui més gran que la majoria del personal, o una empresa amb pocs empleats en relació amb la compensació del propietari. Com més gran sigui la bretxa d'edat o ingressos, més gran serà l'avantatge cap al propietari.
- Un horitzó temporal de diversos anys. Aquests plans funcionen millor si es finançan durant almenys 3-5 anys; configurar-ne un i cancel·lar-lo l'any següent convida a l'escrutini de l'IRS.
- Voluntat de finançar els comptes del personal. Els empleats encara han de rebre una contribució significativa i que compleixi amb l'IRS — aquesta és una manera de desplaçar més dels dòlars amb avantatges fiscals cap al propietari, no una manera d'evitar cobrir el personal.
Si aquest perfil no coincideix amb la vostra empresa, un SEP-IRA, un Solo 401(k) o un pla estàndard 401(k) de repartiment de beneficis solen ser una opció millor amb molta menys despesa administrativa.
El costat de la comptabilitat que els propietaris sovint subestimen
Independentment de l'estructura que trieu, un pla de prestació definida o balanç de caixa canvia el que els vostres llibres han de registrar. La contribució obligatòria de l'empresari no és discrecional com ho és sovint una contrapartida de 401(k) — s'assembla més a una obligació de deute que l'empresa deu al pla, calculada per un actuari i deguda segons un calendari. Això significa que el vostre llibre major hauria de registrar-la com un passiu acumulat durant tot l'any, no com una sortida de caixa sorpresa descoberta a l'hora de presentar impostos.
Aquest és exactament el tipus d'obligació que és fàcil de perdre la pista en un full de càlcul o en una eina de comptabilitat que només us mostra un saldo de compte corrent. La comptabilitat en text net fa que sigui senzill de modelar: un compte de passiu per a la contribució del pla acumulada, finançada de manera incremental a mesura que avança l'any, reconciliada amb la notificació de finançament anual de l'actuari i tancada quan la contribució es diposita realment — tot completament auditable en control de versions, de manera que el vostre CPA i el vostre actuari sempre estiguin mirant les mateixes xifres que vosaltres.
Mantingueu les Contribucions al Pla de Jubilació en Vista Clara
Les estructures de jubilació complexes com un pla combinat DB/DC només valen la pena si la comptabilitat subjacent les manté al dia — fer un seguiment dels passius del pla acumulats, les contribucions de l'empresari i l'efectiu reservat per finançar-les no hauria de ser una endevinació. Beancount.io ofereix comptabilitat en text net que us proporciona transparència i control totals sobre les vostres dades financeres, amb una pista d'auditoria completa en què el vostre comptable, actuari i futur jo poden confiar. Comenceu gratuïtament i vegeu per què els propietaris d'empreses que gestionen plans de prestacions sofisticats estan canviant a la comptabilitat en text net.