Ak prevádzkujete poradenskú spoločnosť v oblasti investícií registrovanú na SEC, posledný deň roka 2025 priniesol tichý odklad: FinCEN formálne posunul nadobudnutie účinnosti svojho pravidla boja proti praniu špinavých peňazí pre investičných poradcov z 1. januára 2026 na 1. januára 2028. Dva roky navyše, len čo sa blížil pôvodný termín.
Je tu však jeden háčik: program, ktorého vybudovanie väčšine firiem trvá 12 až 18 mesiacov, má teraz 24-mesačnú lehotu. Poradcovia, ktorí budú meškanie považovať za dovolenku, strávia rok 2027 v zhone. Poradcovia, ktorí to budú považovať za rozbehovú dráhu, prídu na konci lehoty s odskúšaným programom, vyškoleným personálom a čistou dokumentáciou – a počas tohto obdobia skutočne znížia svoju expozíciu voči podvodom a rizikám nezákonného financovania, na ktoré bolo pravidlo zamerané.
Táto príručka sa zaoberá tým, čo bolo posunuté, koho sa to týka, čo bude pravidlo vyžadovať a ako prakticky využiť čas.
Čo sa vlastne stalo
V auguste 2024 FinCEN dokončil pravidlo, ktoré pridalo určitých investičných poradcov do definície „finančnej inštitúcie" podľa Zákona o bankovom tajomstve (BSA). Táto jediná zmena definície zaradila poradcov do rovnakého režimu boja proti praniu špinavých pených a financovaniu terorizmu, v akom už celé desaťročia pôsobia banky a brokeri.
Pravidlo z roku 2024 malo stanovený dátum dodržiavania predpisov na 1. január 2026. Potom sa časová os začala postupne posúvať:
- Júl 2025 – Ministerstvo financií oznámilo, že plánuje pravidlo odložiť a preskúmať.
- August 2025 – FinCEN vydal výnimku, aby žiadny poradca nebol hodnotený podľa tohto pravidla počas prebiehajúceho preskúmania.
- September 2025 – FinCEN formálne navrhol dvojročný odklad.
- 31. december 2025 – bolo zverejnené konečné pravidlo: novým dátumom účinnosti je 1. január 2028.
Dôležitejšie ako dátum sú dve skutočnosti. Po prvé, FinCEN uviedol, že využije čas na preskúmanie a prispôsobenie pravidla rôznym obchodným modelom a rizikovým profilom v sektore poradcov – niektoré požiadavky sa teda ešte môžu zmeniť. Po druhé, FinCEN plánuje zosúladiť termíny s dlho očakávaným pravidlom identifikačného programu pre zákazníkov pre poradcov, čo pridá ďalšie povinnosti týkajúce sa overovania totožnosti zákazníkov.
Koho sa pravidlo týka – a koho nie
Pravidlo sa vzťahuje na dve kategódie:
- Poradcovia registrovaní na SEC – približne 14 000 firiem.
- Oslobodení poradcovia – približne 6 000 firiem.
Spolu to predstavuje približne 20 000 firiem spravujúcich viac ako 100 biliónov dolárov v majetku klientov.
Rovnako dôležité je aj to, koho sa netýka: štátom registrovaní poradcovia, zahraniční súkromní poradcovia, rodinné kancelárie, stredne veľkí poradcovia registrovaní v štátoch, dôchodkoví poradcovia a poradcovia, ktorí vykazujú nulové aktúry vo formulári ADV.
Čo bude pravidlo vyžadovať
Písomný program založený na riziku
- Vnútorné zásady, postupy a kontroly – prispôsobené vášmu rizikovému profilu.
- Nezávislé testovanie – vašim vlastným personálom alebo treťou stranou.
- Vymenovanie zodpovednej osoby pre AML/CFT – s reálnou právomocou.
- Priebežné školenia zamestnancov – vrátane tretích strán.
- Prieskum klienta založený na riziku – pochopenie povahy transakcií.
Varovné hlásenia (SAR) od 5 000 USD
Najväčšia prevádzková zmena. Poradcovia budú podávať hlásenia FinCEN-u pri transakciách v hodnote najmenej 5 000 USD, ak existuje podozrenie na nezákonný pôvod financií.
Hlásenia o peňažných transakciách nad 10 000 USD
Hotovostné transakcie nad 10 000 USD budú vyžadovať hlásenie CTR.
Vedenie záznamov od 3 000 USD
Povinnosť zaznamenávať a uchovávať záznamy o prevodoch finančných prostriedkov v hodnote 3 000 USD a viac.
Prečo FinCEN zvolal prestávku – a prečo pravidlo nezmizne
Je to úprava načasovania, nie zmena politiky. Dôvody na reguláciu pretrvávajú – sektor poradcov predstavuje značné riziko nezákonného financovania.
Plán na 24 mesiacov
Mesiace 1–6: Posúdenie rizík
- Vypracujte posúdenie rizík nezákonného financovania.
- Porovnajte súčasný stav s tromi piliermi.
- Zvážte, čo si kúpite.
Mesiace 7–12: Vytvorte program
- Navrhnite písomný program a schváľte ho.
- Vymenujte zodpovednú osobu pre AML.
- Zriadte mechanizmy – elektronické podávanie, pracovné postupy, uchovávanie záznamov.
Mesiace 13–18: Škoľte a testujte
- Vyškolte všetkých – a zdokumentujte to.
- Vykonajte nezávislý test.
Mesiace 19–24: Spustite to v skúšobnom režime
- Pracujte s programom naživo – sledujte, dokumentujte.
Účtovníctvo je súčasťou požiadaviek na vedenie záznamov
V základe ide o evidenčný režim – päťročné uchovávanie hlásení SAR, záznamov o platbách, posúdení rizík, školeniach. Disciplinované účtovníctvo je preto prínosom v oblasti dodržiavania predpisov.
Zjednodušte si svoje finančné riadenie
Uvedenie vlastných kníh do poriadku je najlacnejším prvým krokom k pripravenosti na AML – a odmena sa dostaví dávno pred rokom 2028. Beancount.io vám ponúka jednoduché, prehľadné a ľahko kontrolovateľné vedenie účtovníctva. Začnite zadarmo ešte dnes.