Pôžička alebo kapitálový vklad? Ako zdokumentovať pôžičky od spoločníkov, aby ich IRS akceptoval ako dlh

Pošlete 100 000 $ zo svojho osobného účtu na účet svojej spoločnosti a nazvete to pôžičkou. Spoločnosť vám vypláca úrok, odpočíta si ho a všetci sú spokojní — až kým sa kontrolór IRS nerozhodne, že „pôžička" bola v skutočnosti kapitálovým vkladom. V tej chvíli vám zmiznú odpočty úrokov, každá „splátka", ktorú ste dostali, sa zmení na potenciálne zdaniteľnú distribúciu a vy dlhujete nedoplatky na daniach plus penále a úroky. O tom, čo platí, nerozhoduje označenie, ktoré peniazom dáte. Rozhoduje to, či sa pôžička správa a vyzerá ako dlh, na ktorý by pristúpil cudzí človek.

Nie je to ojedinelá úprava pri audite. Spoločnosti s malým počtom vlastníkov sa financujú pôžičkami od spoločníkov neustále a IRS má od Kongresu trvalé pozvanie — § 385 Internal Revenue Code — preklasifikovať pôžičky na vlastný kapitál vždy, keď fakty zaváňajú skôr vlastníctvom než požičiavaním. Istý výrobca s malým počtom vlastníkov kedysi bojoval o 123 735 $ nedoplatku práve o túto otázku: roky pôžičiek od spoločníkov, vykázaných ako záväzky, s pravidelnými úrokovými platbami. Napokon v odvolacom konaní uspel, ale len preto, že zmenky niesli pevnú, primeranú úrokovú sadzbu a platby boli reálne a pravidelné. Tu je návod, ako si takú istú evidenciu vybudovať od prvého dňa.

Prečo záleží na označení vašich peňazí​

Dlh a vlastný kapitál sa zdaňujú tak rozdielne, ako len dve veci môžu. Keď sa vaša pôžička akceptuje ako pôžička:

• Spoločnosť si odpočíta úrok, ktorý vám vypláca, s výhradou obvyklých limitov na podnikateľské úroky.
• Vy vykážete úrok ako príjem vo svojom individuálnom daňovom priznaní — ide o bežný príjem, ale strana odpočtu zvyčajne robí túto cestu tam a späť výhodnou.
• Splátky istiny sa vám vrátia bez dane do výšky vášho základu v dlhu. Získať späť vlastné peniaze nie je príjem.

Keď sa tá istá pôžička preklasifikuje na kapitálový vklad, každá z týchto výhod sa obráti:

• Odpočet úroku sa zamietne. Tie „úrokové platby" nikdy neboli úrokom; preklasifikujú sa na distribúcie.
• Splátky sa stanú distribúciami, zdaniteľnými ako dividendy do výšky zisku a nerozdelených ziskov spoločnosti, potom ako bezdaňové vrátenie základu a napokon ako kapitálový zisk. Väčšina rastúcich spoločností má zisk a nerozdelené zisky, takže väčšina peňazí skončí v koši dividend.
• Môžete dlhovať penále a úroky z výsledného nedoplatku, na strane spoločnosti aj jednotlivca.

Asymetria je celá hra. Dlh umožňuje ziskom opustiť spoločnosť ako odpočítateľný úrok a váš základ sa vráti čistý. Vlastný kapitál uväzní zisky vnútri, kým nevyjdú ako dividendy. Preto vlastníci uprednostňujú dlh — a práve preto IRS stráži túto hranicu.

Faktory, ktoré IRS skutočne zvažuje​

§ 385(b) uvádza päť faktorov na rozhodnutie, či existuje vzťah medzi spoločnosťou a spoločníkom, alebo vzťah medzi dlžníkom a veriteľom:

1. Písomný bezpodmienečný sľub zaplatiť určitú sumu na požiadanie alebo k určenému dátumu, s pevnou úrokovou sadzbou.
2. Podriadenosť — či nárok spoločníka stojí za ostatnými veriteľmi.
3. Pomer dlhu k vlastnému kapitálu spoločnosti.
4. Zameniteľnosť — či sa pôžička môže zameniť za akcie.
5. Proporcionalita podielov — či podiel každého spoločníka na dlhu zodpovedá jeho podielu na akciách.

Nad rámec zákona IRS zverejnil svoj postoj k vymáhaniu v Notice 94-47: test podľa faktov a okolností, ktorý sa pýta, či nástroj obsahuje bezpodmienečný sľub splatiť v pevnej splatnosti v rozumne predvídateľnej budúcnosti, či držiteľ môže skutočne vymáhať platbu, či je nárok podriadený, či sa držiteľ zúčastňuje na riadení, či je spoločnosť málo kapitalizovaná, či sú držitelia dlhu a akcionármi tí istí ľudia, aké označenie strany použili a ako sa s nástrojom zaobchádza na ne daňové účely. O prípade nerozhoduje jediný faktor. Váha každého závisí od celkového obrazu.

Pod každým zoznamom faktorov prebiehajú dve témy. Po prvé, uzavrel by túto dohodu nespříznený veriteľ? Realistické podmienky splácania, vymáhateľné práva a primeraná kapitalizácia sú to, čo by banka požadovala; ich absencia signalizuje vlastný kapitál. Po druhé, nízka kapitalizácia vyvoláva kontrolu. Financovať spoločnosť nominálnym zlomkom akcií a horou „dlhu" od spoločníkov — najmä pri pomere dlhu k vlastnému kapitálu, ktorý vyzerá pre vaše odvetvie nadmerný, meraný v reálnych trhových hodnotách namiesto účtovných — je klasický vzorec faktov, na ktorý sú kontrolóri školení, aby ho napádali.

Samotné papiere vás nezachránia​

Najtvrdšia lekcia pre vlastníkov je, že dokumenty sú nevyhnutné, ale nie postačujúce. V široko citovanom prípade daňového súdu jediná spoločníčka prevzala od svojej spoločnosti viac ako 1,8 milióna $ krytých písomnými zmenkami, zaznamenaných ako pohľadávky z pôžičiek v účtovníctve spoločnosti, vykázaných ako pôžičky v daňových priznaniach oboch strán, s úrokom nominálne plateným prostredníctvom vzájomného započítania. Súd napriek tomu považoval výbery za dividendy. Rozhodujúce boli objektívne dôkazy: viac ako 800 000 $ bolo po splatnosti bez akéhokoľvek úsilia o vymáhanie, len malá časť bola kedy splatená a neexistovalo adekvátne zabezpečenie. Súd zvážil, čo strany robili, viac než čo napísali.

Zrkadlový obraz prípady vyhráva. V odvolaní výrobcu spomínanom vyššie odvolací súd zrušil rozhodnutie daňového súdu a akceptoval pôžičky ako dlh — nie preto, že papiere boli dokonalé (prvé pôžičky spočiatku nemali písomné zmenky), ale preto, že ekonomika sa správala ako dlh: pevná sadzba 10 percent, pravidelné mesačné úrokové platby skutočne vykonané, splátky istiny skutočne vykonané a úrok vykázaný ako príjem spoločníkmi a odpočítaný spoločnosťou, dôsledne, roky. Súd dokonca rozhodol, že zmenky na požiadanie sa počítajú ako majúce zistiteľný dátum splatnosti, a odmietol diskvalifikovať jednu z najbežnejších foriem komerčného požičiavania.

Poučenie pre vaše vlastné pôžičky: včasné, zmysluplné splátky sú jediným najpresvedčivejším faktom, ktorý môžete vytvoriť. Ak sa naplánované platby nedajú vykonať, upravte úverové dokumenty tak, aby preložili zmeškané platby, a zmenu zaznamenajte v zápisniciach zo zasadnutí orgánov spoločnosti. Upravený harmonogram, ktorý dodržiavate, je lepší než pôvodný harmonogram, ktorý ignorujete. Žiadna kopa papiera nepreváži skutočnosť, že spříznené strany nekonajú tak, ako by konali nespříznené strany.

Kontrolný zoznam dokumentácie, ktorý obstojí​

Vybudujte každú pôžičku od spoločníka tak, ako by ju vybudovala banka. Každý z týchto krokov sa priamo viaže na jeden z faktorov vyššie.

1. Zaznamenajte ju do písomnej zmenky​

Vystavte skutočnú zmenku pred presunom peňazí alebo v čase jeho uskutočnenia: výška istiny, úroková sadzba, dátum splatnosti alebo podmienky splatnosti na požiadanie, splátkový kalendár, ustanovenia o zlyhaní a opravných prostriedkoch. Pôžičky na otvorenom účte bez zmenky sú najčastejšou chybou — vyzerajú presne ako kapitálové vklady po kvapkách vlievané do spoločnosti. Ak už máte nezdokumentované pôžičky nesplatené, zdokumentujte ich teraz (viac o upratovaní nižšie).

2. Účtujte skutočnú úrokovú sadzbu — aspoň AFR​

Zmenka musí niesť pevný výnos na úrovni trhovej sadzby. Ako minimum účtujte nie menej, než je uplatniteľná federálna úroková sadzba (AFR), ktorú IRS zverejňuje každý mesiac v príjmovom nariadení pre príslušnú dobu trvania pôžičky a obdobie úročenia; čokoľvek pod touto úrovňou vyvolá pravidlá pre pôžičky pod trhovou sadzbou podľa § 7872, podľa ktorých IRS pripíše úrok, ktorý ste nikdy neúčtovali. Neprimerane vysoká sadzba je rovnako nebezpečná — číta sa ako maskovaná dividenda. Usilujte sa o to, čo by komerčný veriteľ účtoval dlžníkovi s úverovou kvalitou vašej spoločnosti, a vo svojom úverovom spise si ponechajte kópiu príjmového nariadenia s AFR pre daný mesiac ako súčasnú podporu.

3. Stanovte pevný splátkový kalendár — a dodržiavajte ho​

Pevná splatnosť v rozumne predvídateľnej budúcnosti s pravidelnými splátkami istiny a úrokov. Neprimerane dlhé splatnosti priťahujú konkrétnu pozornosť Notice 94-47. Potom platby vykonávajte včas, z účtu spoločnosti, šekom alebo prevodom — nie účtovným zápisom, nie vzájomným započítaním proti iným dlžným sumám a nikdy ticho nevynechané, keď je s hotovosťou tesno. Každá platba by mala byť dohľadateľná vo výpisoch z bankového účtu.

4. Nepodriaďujte dlh​

Dlh spoločníka, ktorý zmluvne stojí za všetkými ostatnými veriteľmi, je vlastný kapitál v kostýme — vlastný kapitál je podľa definície na poslednom mieste. Držte svoju zmenku na rovnakej úrovni ako ostatných nezabezpečených veriteľov. Ak sa spoločnosť dostane do problémov, znížte platby všetkým veriteľom pomerne, namiesto toho, aby ste najprv oklamali sami seba „pretože ste vlastník". Dobrovoľne postaviť sa na posledné miesto dokazuje, že ste boli vlastníkom celý čas.

5. Odstráňte zameniteľnosť​

Dlh zameniteľný za akcie na žiadosť držiteľa si historicky počínal zle. Ak vaša zmenka umožňuje zámenu za vlastný kapitál, túto črtu odstráňte — a v zápisniciach zo zasadnutí orgánov spoločnosti zdokumentujte, že strany zamýšľajú nástroj ako čistý dlh bez kapitálového bonusu.

6. Zlomte pascu proporcionality​

Keď každý spoločník požičiava presne v pomere k vlastníctvu akcií — 75-percentný vlastník požičia 75 percent dlhu — pôžičky vyzerajú ako pomerné kapitálové vklady. Kde je to možné, obmieňajte pomery: nech jeden spoločník požičia oveľa väčší podiel alebo časť potreby financujte bankovým úverom od tretej strany, čo tiež znižuje pomer vnútorného dlhu k vlastnému kapitálu. Dlh od tretej strany popri dlhu od spoločníkov je silným potvrdením, že kapitálová štruktúra je skutočná.

7. Zaznamenajte požičanie v zápisniciach zo zasadnutí orgánov spoločnosti​

Zápisnice by mali uvádzať obchodnú potrebu požičania a spôsob použitia prostriedkov, schválenie požičania vedúcimi pracovníkmi a zhrnutie podmienok: sadzbu, harmonogram, splatnosť a akékoľvek ustanovenia o predĺžení. Zápisnice sú súčasným dôkazom zámeru a kontrolóri si ich vyžadujú.

8. Účtujte to ako dlh — dôsledne, na oboch stranách​

Zaznamenajte pôžičku ako záväzok (zmenky na účet spoločníkov) v účtovníctve spoločnosti, časovo rozlišujte a plaťte úrok cez účty a vykážte úrokový náklad v daňovom priznaní spoločnosti a úrokový príjem vo svojom individuálnom priznaní. Opačné alebo nedbalé účtovné zaobchádzanie — dlh v jednom priznaní, vlastný kapitál v druhom alebo pôžička sedia v splatenom kapitáli — ničí dôveryhodnosť rýchlejšie než takmer čokoľvek iné.

Bežné chyby, ktoré spúšťajú preklasifikáciu​

Väčšina preklasifikácií sa dá vystopovať ku krátkemu zoznamu návykov vlastníkov:

• Pomerné pôžičky. Každý spoločník prevádza peniaze v presných percentách vlastníctva, opakovane, bez zmeniek. Je to kapitálová výzva s krokmi navyše.
• Podmienky „zaplatíme, keď budeme môcť". Vynechávanie úroku a istiny vždy, keď je hotovosť potrebná inde, bez úpravy dokumentov, dokazuje, že nikdy neexistovala bezpodmienečná povinnosť platiť.
• Spoločnosť s nominálnymi akciami. Kapitalizácia so zákonom stanoveným minimom v akciách a financovanie všetkého ostatného zmenkami od spoločníkov vytvára profil nízkej kapitalizácie, ktorý kontrolóri hľadajú ako prvý.
• Premena problémového dlhu na akcie. Dohoda vopred — alebo v praxi — že sa zmenky zmenia na prioritné akcie, ak bude mať spoločnosť problémy, hovorí IRS, že nástroj bol vlastným kapitálom od začiatku.
• Splácanie len keď je zisk. Ak sa pôžičky splácajú výhradne zo zisku a v chudobných rokoch zostávajú nedotknuté, správajú sa ako distribúcie, nie ako obsluha dlhu.
• Ignorovanie zmeškaných platieb. Banka pošle oznámenie o zlyhaní; vlastník, ktorý nič nepovie, keď je zmenka po splatnosti, koná ako vlastník, nie ako veriteľ. Upravte, preložte a zdokumentujte — alebo vymáhajte.

Čo robiť, ak už máte nezdokumentované pôžičky​

Prekvapivá časť malých spoločností objaví tento problém roky po začatí: rastúci zostatok „dlh voči spoločníkovi", žiadne zmenky, sporadické splátky. Históriu nemôžete prepísať, ale môžete zastaviť krvácanie:

1. Zdokumentujte zostatok teraz. Vystavte zmenku na nesplatenú sumu s úrokovou sadzbou na trhovej úrovni, pevnou splatnosťou a realistickým splátkovým kalendárom začínajúcim okamžite.
2. Ratifikujte v zápisniciach. Nech predstavenstvo schváli zmenku, opíše obchodný účel pôvodných pôžičiek a uvedie zámer, aby sa s povinnosťou zaobchádzalo ako s dlhom.
3. Začnite plniť. Začnite pravidelné platby okamžite a udržiavajte ich v aktuálnom stave. Do budúcnosti je aktuálne plnenie vzorec faktov, ktorý budujete.
4. Opravte účtovníctvo. Preklasifikujte zostatok na zmenky na účet, mesačne časovo rozlišujte úrok a uistite sa, že obe priznania zaobchádzajú s úrokom dôsledne od dátumu zmenky ďalej.
5. Zvážte čiastočné zníženie. Zníženie extrémneho pomeru dlhu k vlastnému kapitálu skutočným kapitálovým vkladom popri zmenke zlepšuje obraz nízkej kapitalizácie.

Pred vykonaním upratovania sa poraďte so svojím CPA — obdobie pred zmenkou zostáva vystavené riziku a záleží na tom, ako staré pôžičky v nových dokumentoch opíšete.

Udržujte svoje úverové záznamy pripravené na audit od prvého dňa​

Každý faktor vyššie sa nakoniec redukuje na dôkazy: podpísaná zmenka, príjmové nariadenie s AFR pre mesiac, v ktorom ste stanovili sadzbu, zápisnice z predstavenstva schvaľujúce požičanie, výpisy z bankového účtu dokazujúce, že každá platba dorazila podľa harmonogramu, a hlavná kniha, kde sa zostatok záväzku, časové rozlíšenie úrokov a hotovostné platby všetky zhodujú. Vlastníci tieto prípady prehrávajú v zásuvke na dokumenty, nie v súdnej sieni — zmenka existuje, ale zápisnice nie, platby sa uskutočnili, ale kniha ukazuje niečo iné, sadzba bola primeraná, ale nikto si neuložil nariadenie, ktoré to dokazuje.

Sledovanie pôžičiek od spoločníkov na ich vlastných účtoch, oddelene od vlastného kapitálu a od obchodných záväzkov, je to, čo robí papierovú stopu zosúladiteľnou, keď si ju kontrolór vyžiada o tri roky neskôr. Ak chcete knihu, kde je každý zostatok pôžičky a časové rozlíšenie úroku explicitné, pod verziovou kontrolou a pripravené na odovzdanie vášmu CPA, Beancount.io ponúka účtovníctvo v čistom texte postavené presne na takúto transparentnosť. Začnite zadarmo a udržujte svoj dlh voči spoločníkom zdokumentovaný ako dlh.