Immagina di aver comprato un NFT come immagine del profilo nel 2022 per 0,5 ETH, di aver visto crollare il prezzo minimo, di averlo venduto per una piccola frazione la scorsa settimana, e di aver dato per scontato di poter dedurre la perdita. Poi arriva un 1099-DA dal marketplace, l'IRS è già a conoscenza della vendita, e il tuo software fiscale lo segnala come "oggetto da collezione" con un tetto massimo del 28%. Benvenuto nella stagione fiscale degli NFT.
Le regole per i token non fungibili sono maturate rapidamente. L'IRS ha emesso la sua prima guida formale sugli NFT a marzo 2023 (Avviso 2023-27), la segnalazione a livello di piattaforma è iniziata con le transazioni del 2025, e la raccolta delle perdite fiscali è diventata una leva importante per i collezionisti bloccati con asset illiquidi. Se hai comprato, venduto, coniato o guadagnato royalties dagli NFT, quest'anno sei quasi certamente nell'ambito di applicazione — e la differenza tra gestirlo bene e gestirlo male si traduce in denaro reale.
Questa guida spiega come vengono tassati gli NFT negli Stati Uniti, cosa è cambiato con le nuove regole di segnalazione delle piattaforme, e le mosse specifiche che creatori e investitori dovrebbero fare prima di presentare la dichiarazione.
Come Tratta l'IRS un NFT
Ai fini fiscali federali statunitensi, l'IRS tratta gli NFT come proprietà, non come valuta. Ciò significa che ogni trasferimento è un potenziale evento tassabile — comprare, vendere, scambiare un NFT con un altro, o anche usare criptovalute per coniarne uno nuovo. Tuttavia, la natura del guadagno o del reddito dipende da cosa hai effettivamente fatto.
Ci sono tre distinte tipologie fiscali da tenere a mente:
- Investitore o collezionista — hai comprato NFT sperando che si apprezzassero. Guadagni e perdite sono di natura patrimoniale (plusvalenze/minusvalenze).
- Trader o speculatore — compri e vendi con regolarità. Si applicano le stesse regole sulle plusvalenze, ma il volume aumenta la probabilità che l'IRS ti tratti come un'azienda.
- Creatore — coni e vendi le tue opere. Quel reddito è ordinario e, molto probabilmente, reddito da lavoro autonomo.
Un singolo wallet può ricoprire tutti e tre i ruoli nello stesso anno. Il trattamento fiscale segue l'attività, non il wallet.
La Questione degli Oggetti da Collezione e l'Aliquota del 28%
Questa è la parte che la maggior parte dei possessori di NFT sbaglia. Le plusvalenze a lungo termine sulla maggior parte degli asset sono limitate al 20%. Ma ai sensi della Sezione 408(m) dell'IRC, i guadagni su "oggetti da collezione" detenuti per più di un anno sono tassati con un'aliquota massima del 28%.
Nell'Avviso 2023-27, l'IRS ha annunciato che avrebbe applicato un'"analisi di trasparenza" (look-through) agli NFT: se l'asset sottostante che l'NFT rappresenta è esso stesso un oggetto da collezione (gemma, oggetto d'antiquariato, opera d'arte, figurina), anche l'NFT è trattato come oggetto da collezione. Fino all'emanazione dei regolamenti definitivi, questo è il quadro di riferimento operativo.
In pratica, questo probabilmente include:
- NFT di arte generativa e opere d'arte 1/1
- NBA Top Shot e altre figurine digitali
- Progetti di immagini del profilo senza utilità chiara (interpretazione conservativa)
Probabilmente non include:
- NFT che rappresentano la proprietà di un asset digitale con utilità non da collezione (es. nomi di dominio, oggetti di gioco usati nel gameplay, pass di membership per servizi)
- NFT che rappresentano quote frazionarie di beni immobili o altre proprietà non da collezione
Due cose da ricordare: l'aliquota del 28% è un tetto massimo, non un'aliquota fissa — la tua aliquota effettiva è pari allo scaglione di reddito ordinario, con un tetto massimo del 28%. E si applica solo alle detenzioni a lungo termine (più di 12 mesi). Le plusvalenze a breve termine sugli NFT sono tassate alle aliquote ordinarie sul reddito, indipendentemente dal fatto che l'NFT sia un oggetto da collezione.
Plusvalenze: Il Calcolo per gli Investitori
Se hai detenuto un NFT come investimento, ogni cessione genera una plusvalenza o minusvalenza. Una "cessione" include:
- Vendere l'NFT per ETH, USDC o valuta fiat
- Scambiare l'NFT con un altro NFT
- Usare l'NFT per pagare qualcosa
- Donarlo oltre l'esclusione annuale (imposta sulle donazioni, analisi separata)
La formula è semplice:
Corrispettivo − Base di Costo = Plusvalenza o Minusvalenza
La base di costo è ciò che hai pagato più i costi di acquisizione. Per gli NFT, questo significa:
- Prezzo di acquisto (in USD al momento dell'acquisto)
- Commissioni di gas pagate per acquisire l'NFT
- Commissioni del marketplace incluse nell'acquisto
Il corrispettivo è ciò che hai ricevuto meno i costi di vendita:
- Prezzo di vendita (in USD al momento della vendita)
- Meno commissioni di gas sulla vendita
- Meno commissioni del marketplace e royalties pagate
Un Esempio Concreto
Hai comprato un CryptoPunk a febbraio 2024 per 5 ETH quando ETH valeva $2.800 (quindi $14.000), più $120 di gas. La tua base di costo è $14.120.
Lo vendi a marzo 2026 per 4 ETH quando ETH vale $4.000 (quindi $16.000), meno $200 di gas, meno una commissione del marketplace del 2,5% ($400). Il tuo corrispettivo netto è $15.400.
La tua plusvalenza a lungo termine è di $1.280. Se l'IRS classifica i CryptoPunk come oggetti da collezione e ti trovi nello scaglione del 32%, la tua imposta federale su quella plusvalenza è limitata al 28%, ovvero circa $358.
Ora immagina lo stesso scenario ma hai venduto per 3 ETH ($12.000 meno $200 di gas meno $300 di commissione = $11.500). Hai una minusvalenza a lungo termine di $2.620. Questa perdita compensa altre plusvalenze un euro contro l'altro, e fino a $3.000 di perdita netta di capitale può compensare il reddito ordinario ogni anno. Il resto viene riportato in avanti a tempo indeterminato.
Royalties, Airdrop e Altri Redditi Ipotecari
Gli NFT generano reddito al di fuori dei semplici meccanismi di compravendita, e ogni tipo ha il suo trattamento:
- Royalties del creatore — quando un acquirente rivende il tuo NFT e lo smart contract ti invia una quota di royalties, quella royalty è reddito ordinario misurato in USD nel giorno in cui l'hai ricevuta. Se crei come attività commerciale, è anche soggetta all'imposta sul lavoro autonomo.
- Airdrop — ricevere un NFT gratuito è tassabile come reddito ordinario al valore equo di mercato quando ne hai il controllo effettivo. Quel valore diventa anche la tua base di costo se successivamente lo vendi.
- Ricompense in NFT da staking o play-to-earn — stessa regola degli airdrop: reddito ordinario alla ricezione, il valore equo di mercato diventa la base.
- NFT ricevuti come pagamento per servizi — reddito ordinario (o reddito da lavoro autonomo se svolgi un'attività commerciale), valutato al valore equo di mercato alla ricezione.
Il filo conduttore: tutto ciò che finisce nel tuo wallet gratuitamente o come compenso è reddito ordinario al valore equo di mercato, e quel valore azzera la base di costo per la transazione successiva.
Come Vengono Tassati i Creatori
Se coni e vendi NFT come attività commerciale — ovvero con attività regolare e scopo di lucro — le tue vendite sono reddito ordinario, non plusvalenze. Dichiari nel Modulo C (Schedule C) e paghi l'imposta sul lavoro autonomo (15,3%) sul reddito netto.
Il lato positivo è che puoi detrarre le spese aziendali ordinarie e necessarie:
- Commissioni di gas pagate per coniare e mettere in vendita
- Commissioni della piattaforma e del marketplace
- Software, hardware e strumenti di design usati per la creazione
- Pagamenti a subappaltatori (sviluppatori, artisti, esperti di marketing)
- Una parte delle spese per ufficio domestico, internet ed elettricità se hai uno spazio di lavoro dedicato
- Costi di formazione e conferenze legati al tuo mestiere
Se la tua attività con gli NFT è un hobby — sporadica, senza reale scopo di lucro, nessuna struttura aziendale — il reddito va comunque dichiarato (nel Modulo 1 (Schedule 1), riga 8), ma non puoi detrarre le spese contro di esso secondo la legge attuale. L'IRS usa un test di nove fattori per distinguere l'hobby dall'attività commerciale; il segnale più semplice è se la gestisci come un'azienda (conti separati, marketing, contabilità, profitto in tre anni su cinque).
Questo è esattamente il punto in cui una contabilità accurata si ripaga da sola. Tracciare ogni coniatura, pagamento di royalties e commissione di gas attribuendoli al wallet e al progetto giusti è ciò che ti permette di richiedere ogni detrazione legittima senza attirare attenzioni indesiderate.
Vendite Fittizie (Wash Sales) e Raccolta delle Perdite Fiscali
Ecco uno dei pochi punti in cui gli investitori in NFT godono di un vantaggio strutturale. La Sezione 1091 — la regola sulle vendite fittizie (wash sale) — si applica ad "azioni o titoli". L'IRS classifica criptovalute e NFT come proprietà, non come titoli, quindi la regola dei 30 giorni sulle vendite fittizie attualmente non si applica agli asset digitali.
In termini pratici, puoi:
- Vendere un NFT in perdita per realizzare la minusvalenza
- Ricomprare immediatamente lo stesso o un NFT simile
- Richiedere l'intera perdita nella tua dichiarazione dei redditi
Per i collezionisti con portafogli di NFT illiquidi dell'era 2021 che sono crollati di valore, questo è importante. Servizi specializzati (piattaforme di raccolta perdite) comprano NFT senza valore per un importo simbolico, creando appositamente una cessione documentata che puoi segnalare.
Qualche cautela prima di procedere con la raccolta perdite:
- Questo vantaggio potrebbe finire. Le proposte di legge presentate al Congresso ripetutamente dal 2021 hanno proposto di estendere le regole sulle vendite fittizie agli asset digitali. Osserva la legislazione.
- Le vendite a parti correlate (familiari, entità controllate) attivano la disapplicazione ai sensi della Sezione 267, indipendentemente dalle regole sulle vendite fittizie. La perdita non sarà deducibile.
- Se l'asset è realmente privo di valore e non riesci a trovare alcun acquirente, potresti poter richiedere una perdita per assoluta mancanza di valore — ma questa è una soglia probatoria più alta di una semplice vendita.
Segnalazione: Moduli e il Nuovo 1099-DA
L'attività con gli NFT finisce principalmente in questi moduli:
- Modulo 8949 — ogni singola vendita, scambio o cessione. La prassi migliore è usare un 8949 separato per le cessioni con aliquota da collezione, per mantenere pulito il calcolo del 28%.
- Modulo D (Schedule D) — riepilogo di plusvalenze e minusvalenze dal Modulo 8949.
- Modulo C — se crei o fai trading come attività commerciale.
- Modulo SE — imposta sul lavoro autonomo sul reddito netto del Modulo C.
- Modulo 1 — reddito da hobby, royalties ricevute come non imprenditore.
A partire dalle transazioni del 2025 (da dichiarare all'inizio del 2026), gli intermediari e le "piattaforme di scambio di asset digitali" — inclusi i principali marketplace NFT — devono emettere il Modulo 1099-DA segnalando il corrispettivo lordo. Dalle transazioni del 2026 in poi, devono anche segnalare la base di costo. La soglia per l'emissione del modulo è di $600 di corrispettivo aggregato.
Questo cambia le carte in tavola. Prima, l'IRS non poteva facilmente confrontare ciò che dichiaravi con la realtà on-chain. Ora può. Sottodichiarare pensando che "non lo sapranno mai" non è più una strategia praticabile.
I Cinque Errori che Attirano gli Audit
Dopo aver esaminato centinaia di casi fiscali sugli NFT e analisi di commercialisti, gli stessi errori continuano a ripresentarsi:
- Dimenticare le commissioni di gas. Il gas pagato per l'acquisizione aumenta la tua base; il gas pagato per la cessione riduce il tuo corrispettivo. La maggior parte degli investitori occasionali non traccia né l'uno né l'altro, quindi o pagano di più o dichiarano numeri incoerenti.
- Trattare il reddito del creatore come plusvalenze. Vendere qualcosa che hai coniato tu stesso è reddito ordinario, non una plusvalenza. Segnalarlo nel Modulo D e pagare le aliquote a lungo termine è il modulo sbagliato e l'aliquota sbagliata, e il calcolo raramente torna a tuo favore una volta applicata correttamente l'imposta sul lavoro autonomo.
- Ignorare gli scambi cripto-cripto. Comprare un NFT con ETH innesca due eventi: una cessione di ETH (plusvalenza o minusvalenza) e l'acquisizione dell'NFT. Entrambi devono essere tracciati.
- Saltare il reddito da royalties. Gli smart contract che erogano royalties del 5% per sempre generano reddito per sempre. Ogni ricezione è tassabile nell'anno in cui avviene, anche se nessuno converte in valuta fiat.
- Mancanza di registri a livello di transazione. Senza log per singola transazione del wallet, valore equo di mercato al momento di ogni evento e attribuzione del gas, non puoi difendere i tuoi numeri in un audit. Ricostruire dagli esploratori di blocchi un anno dopo è doloroso e raramente completo.
Mettendo Tutto Insieme: Una Checklist di Fine Anno
Prima del 31 dicembre, esegui questo elenco:
- Recupera la cronologia completa delle transazioni da ogni wallet che ha toccato NFT quest'anno
- Identifica ogni vendita, scambio, coniatura, royalty e airdrop
- Cerca il valore in USD al timestamp di ogni evento
- Attribuisci le commissioni di gas alla corretta base di costo o alla riga del corrispettivo
- Etichetta le cessioni come a breve termine, a lungo termine o a lungo termine da collezione
- Identifica i candidati per la raccolta delle perdite fiscali prima della fine dell'anno
- Riconcilia i tuoi registri con i 1099-DA che riceverai a gennaio
- Decidi il trattamento come creatore vs. hobbista per qualsiasi attività di coniatura e documenta la base di tale classificazione
Mantieni Puliti i Tuoi Libri On-Chain
Che tu sia un collezionista con un NFT all'anno o un creatore professionista che pubblica ogni mese, la meccanica della dichiarazione dei redditi si riduce allo stesso problema: registri completi, datati e valutati in USD di ogni evento del wallet. Beancount.io fornisce una contabilità in testo semplice trasparente, versionata e pronta per l'IA — la soluzione perfetta per il tracciamento in stile libro mastro delle attività cripto e NFT, dove ogni transazione è essa stessa un hash sulla blockchain. Inizia gratis e mantieni i tuoi libri di asset digitali in un formato che puoi consegnare al tuo commercialista, al tuo software fiscale o al te stesso futuro senza perdere il sonno.